Öz dövriyyə kapitalının hesablanması üçün tərif və düsturlar. Dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığının aradan qaldırılması yolları

Öz dövriyyə kapitalının olmaması, mövcud standartın dəyəri öz və ekvivalent vəsaitlərin məbləğindən artıq olduqda yaranır. Öz dövriyyə kapitalının olmaması, bir qayda olaraq, planlaşdırılan mənfəətin çatışmazlığı və ya onun qeyri-qanuni, səmərəsiz istifadəsi və təşkilatın kommersiya fəaliyyəti zamanı yaranan digər mənfi amillərin nəticəsidir. Öz dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığı təşkilatın özünün hesabına ödənilir və ilk növbədə onun sərəncamında qalan xalis mənfəətin bir hissəsi çatışmazlıqların aradan qaldırılmasına yönəldilir.
Müasir şəraitdə dövriyyə vəsaitlərinin formalaşması mənbələrində borc vəsaitləri getdikcə daha vacib və perspektivli olur. Borc vəsaitlərinin əsas forması qısamüddətli bank kreditləridir. Onlar təşkilatın vəsaitə müvəqqəti əlavə ehtiyacını ödəyir. Borc vəsaitlərinin cəlb edilməsi istehsalın xarakteri, bazar iqtisadiyyatına keçid dövründə yaranmış mürəkkəb hesablaşma və ödəniş münasibətləri, öz dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığını doldurmaq ehtiyacı və digər obyektiv səbəblərlə bağlıdır.
Kredit formasında alınmış borc vəsaitləri daha sürətli dövriyyəyə malik olduğundan, ciddi təyinatlı olduğundan, ciddi şəkildə müəyyən edilmiş müddətə buraxıldığından və bank faizlərinin yığılması ilə müşayiət olunduğundan öz dövriyyə kapitalına nisbətən daha səmərəli istifadə olunur. Bu, təşkilatı borc vəsaitlərinin hərəkətinə və onlardan istifadənin səmərəliliyinə daim nəzarət etməyə sövq edir. Borc vəsaitləri yalnız qısamüddətli bank krediti şəklində deyil, həm də kreditor borcları şəklində, eləcə də digər borc vəsaitləri şəklində cəlb olunur, yəni təşkilatın özünün vəsaitlərinin və ehtiyatlarının qalığı, müvəqqəti olaraq istifadə olunmur. təyinatı üçün.
Kreditor borclarının formalaşması, bir qayda olaraq, müəssisənin təsərrüfat dövriyyəsinə digər müəssisələrdən, təşkilatlardan və ya fiziki şəxslərdən pul vəsaitlərinin plandankənar cəlb edilməsi ilə əlaqələndirilir.

50. Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsinin əhəmiyyəti və sürətləndirilməsi yolları;

Dövriyyə kapitalı daim hərəkətdədir.

Zamanın hər bir nöqtəsində firma alır, istehsal edir, satır, yenidən alır və s. Bu, istehsal və satış prosesinin davamlılığını və davamlılığını təmin edir. Dövriyyə vəsaitlərinin həcmi bazarın tələb etdiyi çeşiddə və miqdarda məhsul istehsalı üçün kifayət qədər, eyni zamanda minimal olmalı, ehtiyatların artıq olması səbəbindən istehsal xərclərinin artmasına səbəb olmamalıdır.

İqtisadiyyatın uğurlu aparılmasının mühüm tələbi dövriyyə vəsaitlərinin rasional istifadəsidir. Dövriyyə vəsaitlərinin rasional istifadəsi öz təzahürünü onların dövriyyəsinin sürətləndirilməsində tapır: dövriyyə nə qədər tez başa çatdırılsa, istehsal prosesinə bir o qədər az dövriyyə vəsaiti xidmət edir.

Dövriyyə vəsaitlərindən istifadənin səmərəliliyi onların dövriyyəsinin göstəriciləri ilə ölçülür. Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsi dedikdə, istehsalın və tədavülün ayrı-ayrı mərhələlərindən pul vəsaitlərinin ardıcıl keçməsinin müddəti başa düşülür. Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsi gəlirlərin təsərrüfat subyektinin hesabına köçürülməsi ilə başa çatır.

Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsi eyni deyil ki, bu da sahəyə mənsubiyyətdən, məhsulların istehsalının və marketinqinin təşkilindən, dövriyyə vəsaitlərinin yerləşdirilməsindən və digər amillərdən asılıdır.

Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsi göstəriciləri maliyyə vəziyyətinin qiymətləndirilməsi üçün vacibdir. Bundan əlavə, dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyə sürətinin artması, digər şeylər bərabər olmaqla, şirkətin investisiya fəaliyyəti baxımından cəlbediciliyini artırır.

Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsinin mərhələlərinə uyğun olaraq onların dövriyyəsini sürətləndirmək üçün üç istiqamət var:

1. İstehsal ehtiyatları mərhələsində:

xammal, material, yanacaq, enerji sərfinin mütərəqqi normalarının müəyyən edilməsi;

Stok vəziyyətinin sistematik yoxlanılması;

Resursların düzgün uçotu və planlaşdırılması;

Keyfiyyətə xələl gətirmədən bahalı material növlərinin ucuzları ilə əvəz edilməsi.

2. İstehsal mərhələsində:

Məhsulların keyfiyyətinin yaxşılaşdırılması;

İstehsal itkilərinin azaldılması;

Xammalın kompleks istifadəsi və istehsal tullantılarının istifadəsi;

İstehsal dövrünün müddətinin azaldılması və onun davamlılığının artırılması;

İş ritminə uyğunluq.

3. Dövriyyə sahəsində:

Şirkətin xammal və materiallarla hərtərəfli təchizatı,

Marketinq tədqiqatlarının təşkili,

Debitor və kreditor borclarının azaldılması,

Məhsul satışının sürətləndirilməsi,

Məhsulların ödənilməsi üsullarının təkmilləşdirilməsi.

51. Maddə üzrə dövriyyə vəsaitlərinə planlaşdırılan ehtiyacın müəyyən edilməsi: “Baxmaqda olan işlər

İstehsal prosesi davamlı olaraq davam etməlidir və bu, davam edən işdə daimi geriləmənin olması ilə təmin edilir, yəni. emalının müxtəlif mərhələlərində bitməmiş məhsulların daimi ehtiyatlarının olması:

D-T...P...->T"-D"

Tamamlanmayan iş üçün öz dövriyyə kapitalına ehtiyac iki göstəricinin məhsulu əsasında hesablanır:

Günlərlə fond qiymətləri;

Ümumi istehsal üçün bir günlük xərclərin dəyərləri.

Tamamlanmış istehsal üçün günlərdə inventar nisbəti iki göstəricidən asılıdır:

İstehsal dövrünün müddəti;

Xərc artımı faktoru.

İstehsal dövrünün müddəti ilk texnoloji əməliyyatdan məhsulun tam istehsalına, müəyyən edilmiş qaydada qəbuluna və hazır məhsulun anbarına təhvil verilməsinə qədər olan vaxtla ölçülür.

İstehsal dövrünün müddəti aşağıdakı amillərlə müəyyən edilir:

Məhsulun birbaşa emal vaxtı, bu müddət üçün texnoloji ehtiyat yaradılacaq;

Yarımfabrikatların sex daxilində, sexlər arasında daşınma vaxtı, habelə anbara daşınma vaxtı - bu vaxt üçün - nəqliyyat ehtiyatı;

Hər növbəti əməliyyat başlanana qədər yarımfabrikatların yığılma vaxtı, bu məqsədlər üçün iş ehtiyatı yaradılır;

İstehsal prosesinin fasiləsizliyini təmin etmək üçün yarımfabrikatların ehtiyatlarda sərf etdiyi vaxt, hər hansı nasazlıqlar zamanı sığorta fondu yaradılır.

Müddət keçdikdən sonra maya dəyərinin artım əmsalı hesablanır - əmsalın hesablanması zərurəti ondan irəli gəlir ki, məhsulların yaradılması üçün zəruri olan əmək obyektləri, eləcə də digər pul xərcləri dərhal deyil, hissə-hissə istehsala cəlb olunur. Xərclərin artımının intensivliyindən asılı olaraq dövriyyə vəsaitlərinə ehtiyac müxtəlif olacaqdır.

Bu baxımdan, müxtəlif istehsal növləri var:

1) xərclərin vahid artması ilə (onlar bərabər şəkildə artır);

2) xərclərin qeyri-bərabər artması ilə;

3) xərclərin qarışıq artması ilə (bəziləri bərabər, bəziləri qeyri-bərabər artır).

Dövriyyə kapitalı və dövriyyə kapitalı - bu anlayışları eyni hesab etmək olarmı? Onlar müəssisənin səmərəliliyinə necə təsir edir? Bu suallara cavab tapmamısınızsa, bu məqalə işinizi uğurlu edəcək nüansları anlamağa kömək edəcək!

Dövriyyə kapitalı və onların mahiyyəti

Müəssisənin dövriyyə kapitalı dövriyyə fondları və dövriyyə vəsaitlərinin məcmusudur. Bu, onlara təkcə dövriyyə sahəsinə deyil, həm də istehsal sahəsinə xidmət etməyə imkan verir. Bu göstərici maya dəyəri kateqoriyasına aid ola bilər, lakin bu vəsaitlərin maddi dəyər kimi çıxış etdiyini söyləmək olmaz, çünki onların hesabına hazır məhsul istehsalı mümkün deyil. Lakin onlar pul formasında dəyər olduqları üçün tədavül zamanı bitməmiş istehsal, inventar və hətta hazır məhsul formasını ala bilirlər. Dövriyyə kapitalı ilə müəssisənin maddi sərvətləri arasındakı fərqi başa düşmək lazımdır - onlar istehlak edilmir, xərclənmir, xərclənmir, lakin avanslanır. yəni dövriyyə kapitalından istifadə dövrənin bir dövrü bitdikdən sonra dərhal növbəti dövrəyə daxil olduqlarını güman edir.

Dövriyyə kapitalı ilə dövriyyə kapitalı arasındakı fərq

Fondlar, dövriyyə vəsaitləri və dövriyyə fondları daimi əlaqədə olan göstəricilərdir. Bununla belə, qeyd etmək lazımdır ki, dövriyyə kapitalının vəzifəsi şirkətin işinin bütün mərhələlərində daimi mövcudluğa qədər azalır və dövriyyə kapitalı yalnız onların tamamilə istehlak edildiyi istehsal mərhələsində mövcuddur. Yəni deyə bilərik ki, fondlar yeni dəyərin yaradılmasında yalnız dolayı yolla iştirak edir, dövriyyə kapitalı isə onun formalaşmasına birbaşa təsir göstərir.

Dövriyyə aktivlərinin təsnifatı

Bütün fondlar aşağıdakı meyarlar çərçivəsində təsnif edilə bilər:

1. İstehsal prosesində yerinə və roluna görə müəssisənin dövriyyə aktivləri yerləşə bilər:

Dövriyyə sahəsində;
- istehsal sahəsində.

Əgər dövriyyə vəsaitlərinin strukturunu və tərkibini nəzərə alsaq, onda bu halda onların tədavül və ya istehsal sferasında nə qədər səmərəli və rasional yerləşdirilməsi başa düşülə bilər. Əgər bu iki sahədə dövriyyə vəsaitlərinin optimal nisbətinə nail olmaq mümkündürsə, bu halda vəsaitlərin səmərəli istifadə olunduğunu və bu da öz növbəsində biznesə müsbət təsir göstərəcəyini deyə bilərik.

2. Planlaşdırma dərəcəsinə görə:

Normallaşdırılmış;
- standartlaşdırılmamış.

Yerli təcrübədə dövriyyə kapitalının normalaşdırılması kimi bir konsepsiya məlumdur, yəni onların elementləri üçün standartların yaradılması və ehtiyatların plan normalarının müəyyən edilməsi prosesi. Qeyri-standart dövriyyə kapitalına gəlincə, onun ölçüsü adətən operativ şəkildə müəyyən edilir.

3. Tənzimləmə mənbələrinə görə:

Öz;
- borc götürülmüş;
- cəlb.

Müasir iqtisadi şərait müəssisənin öz dövriyyə kapitalına sərbəst sərəncam verə bilməsinə hər cür kömək edir. Onlar cəmiyyətin sərəncamındadır və onun rəhbərliyi bu vəsaitləri icarəyə götürə, daimi və ya müvəqqəti istifadə əsasında başqa təşkilatlara, vətəndaşlara, müəssisələrə, idarələrə verə bilər.

Dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığı və müəssisə üçün nəticələri

Bu gün müəssisənin dövriyyə vəsaitlərinin qorunub saxlanılması rəhbərin qarşısında duran aktual və mühüm vəzifədir. Onların artıqlığını və ya çatışmazlığını necə müəyyən etmək olar? Dövriyyə kapitalı və onların miqdarı adi maliyyə planlaşdırmasını əks etdirir. Bunun üçün öz dövriyyə kapitalının faktiki (gözlənilən) mövcudluğunun məbləğini təşkil etmək vacibdir. Əgər planlaşdırılan ehtiyac firmanın öz dövriyyə kapitalının məbləğindən çox olarsa, bu halda dövriyyə vəsaitinin səmərəli iş üçün kifayət etmədiyini deyə bilərik. Sadəcə olaraq borc vəsaitləri cəlb etməklə onların kəsirini doldurmaq olar.

Bəzən nisbət tərsinə çevrilir, yəni müəssisənin vəsaiti artıq olur. Bu artıqlıq dövriyyə vəsaitlərinin artımının maliyyələşdirilməsi üçün mənbə kimi istifadə oluna bilər.

Niyə şəxsi vəsait çatışmazlığı ola bilər? Bəzən səbəblər müəssisənin işindən tamamilə asılı deyildir. Lakin, eyni zamanda, şirkətin özü həddindən artıq itkilərə məruz qala bilər və ya dövriyyə kapitalının qeyri-qanuni yönləndirilməsini həyata keçirə bilər, məsələn, əsaslı tikintini maliyyələşdirmək üçün. Təbii ki, dövriyyə vəsaitlərinin vəziyyətinin formalaşmasında iqtisadi şərait də mühüm rol oynayır. Beləliklə, müəssisələrin aldığı inventarların qiymətlərinin artması onların dövriyyə vəsaitlərinin geniş miqyasda çatışmazlığına səbəb olur. Bu halda, bank krediti doldurma mənbəyinə çevrilə bilər, lakin inflyasiya şəraitində o, yalnız yüksək faiz dərəcələri ilə verilir.

Əgər biz artıq dövlət siyasətinin dövriyyə kapitalının həcminə necə təsir etməsindən danışırıqsa, qeyd edirik ki, o, şirkətin istehsal və maliyyə fəaliyyətini stimullaşdıra və ya ona mane ola bilər. Birinci halda dövriyyə vəsaitlərinin rasional istifadəsi də həyata keçirilə bilər. Və bu prosesdə son rolu ölkənin vergi siyasəti oynamır. Məsələn, bəzi vergi ödənişlərinin xidmətlərin, işlərin və ya malların dəyərinə aid edilməsi, gəlir vergisinin avans ödənişləri və ya ƏDV-nin dövlət büdcəsinə ödənilməsinin xüsusiyyətləri qeyri-istehsal xərclərinə gedən dövriyyə vəsaitlərinin yönləndirilməsinə səbəb olur. Öz vəsaitlərinin çatışmazlığını kompensasiya etmək üçün müəssisələr öz vəsaitlərinin alınması mənbələrini axtarmağa başlayırlar: kredit götürmək, maliyyə intizamını pozmaq və s. Deyə bilərik ki, bu halda dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığı şirkətin maliyyə vəziyyətini pisləşdirir və işinin səmərəliliyini aşağı salır. Məhz buna görə də firmanın dövriyyə kapitalının təşkili mütləq onların təhlükəsizliyinə və səmərəli istifadəsinə sistemli nəzarət kimi bəndi ehtiva edir. Buna audit yoxlamalarının aparılması, mühasibat uçotunun və operativ hesabatların yoxlanılması, statistik məlumatlarla işləmək və s.

Müəssisənin dövriyyə kapitalının formalaşması yolları

Vəsaitlər bir mühüm vəzifənin - dövrənin bütün mərhələlərində hərəkətin həyata keçirilməsini təmin etməlidir, bunun sayəsində istehsalın maddi və maliyyə resurslarına olan ehtiyacları ödəniləcək, hesablamaların tamlığı və vaxtında aparılması təmin ediləcəkdir. öz növbəsində dövriyyə vəsaitlərinin istifadəsini artıracaq.

Müəssisənin işində dövriyyə vəsaitlərinin mühüm rolundan artıq danışdıq. Bu, xüsusilə kommersiya hesablaması əsasında fəaliyyət göstərən firmalara aiddir. Bu zaman onlar qəbul edilmiş qərarlara görə məsuliyyət daşımaq və gəlirli fəaliyyət göstərmək üçün əməliyyat və əmlak müstəqilliyinə malik olmalıdırlar. Vəsaitlərin özləri şirkətin özünün təşkilindən dərhal sonra formalaşır. Onların formalaşmasının əsasını təsisçilərdən gələn investisiya fondları təşkil edir. Şirkətin bütün fəaliyyəti dövründə öz dövriyyə kapitalının doldurulması mənfəət və sabit öhdəliklərin köməyi ilə baş verir. Sonuncular təşkilata aid deyil, daim onun dövriyyəsindədir. Onlar dövriyyə kapitalının formalaşmasının mənbəyi, daha doğrusu, onların minimum balansıdır. Davamlı öhdəliklər aşağıdakılarla təmsil oluna bilər:

Gələcək xərcləri ödəmək üçün ehtiyat;
- işçilərə əmək haqqı üzrə borclar;
- mal və ya xidmətlər üçün əvvəlcədən ödəniş;
- istehlak fondunun köçürmə qalıqları;
- büdcədənkənar fondlar və büdcə üzrə minimum köçürmə borcları.

Əgər çatışmazlıq varsa, şirkətin dövriyyə kapitalına ehtiyacını azaltmağa cəhd edə bilərsiniz. Eyni zamanda, bu, onların daha səmərəli istifadəsini stimullaşdıracaq. Bunun üçün sadəcə olaraq şirkətin dövriyyə kapitalına olan müvəqqəti ehtiyacını ödəmək üçün qısamüddətli bank kreditləri şəklində borc kapitalı cəlb edirlər.

Dövriyyə vəsaitlərinin formalaşdırılması üçün kreditlərin cəlb edilməsi aşağıdakı istiqamətlərdə həyata keçirilə bilər:

Ödəniş dövriyyəsi üzrə hesablaşmaların vasitəçiliyi və həyata keçirilməsi;
- səbəbi istehsalın mövsümi olması ilə əlaqədar olan materialların, mövsümi xammal ehtiyatlarının və xərclərin kreditləşdirilməsi;
- müəssisənin dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığının müvəqqəti doldurulması.

Dövriyyə kapitalı haqqında nə bilmək lazımdır?

Göründüyü kimi, dövriyyə vəsaitlərindən istifadə etmədən müəssisənin inkişafı mümkün deyil. Buna görə də onların formalaşması və istifadəsi yalnız ətraflı təhlil əsasında aparılmalıdır. Yalnız marketinq tədqiqatlarına və ya bazar araşdırmalarına diqqət yetirərək, bu məsələni unutma - şirkətin daxili ehtiyatlarından səmərəli istifadə proseslərini araşdırmaq vacibdir. Birlikdə bu, şübhəsiz ki, mənfəətin artmasına və müəssisənin bazardakı mövqeyinin artmasına səbəb olacaqdır!

Xərc qiyməti + digərləri

NƏTİCƏ

(-)

1/2 ADDIM - ÖZ DÖVRÜ VƏ DÖVRÜ AKTİVLƏRİ

"Həyat yaxşıdır" postulatı. Alınan (və ya istehsal olunan) mallar təkərlərdən satılır. Tələb təklifi üstələyir. Sahibkar xoşbəxtdir. Hal-hazırda bütün səhmlər balanssız satılır, debitor borcu yoxdur, alqı-satqı yalnız faktla və ya əvvəlcədən, həm də görüşlə aparılır.

DDS

ADDIM 1 - ÖZ İŞ AKTİVLƏRİNİN KESİRLİLİĞİ

Postulat: “Xəsislik yaxşıdır. Xəsislik haqlıdır. Xəsislik insanı ucaldır. Xəsislik öz bəhrəsini verir”.

Sahibkar öz biznesinin sabit ölçüsündən bezib. Daha çox qazana bilər. Müəssisənin dövriyyəsini artırmaq üçün dövriyyə vəsaitlərini artırmaq, əsas fondları da yeniləmək lazımdır. Öz pulunuz artıq yetərli deyil, üstəlik, onlar artıq dövriyyədənkənar və dövriyyə vəsaitlərinə xərclənib və artıq dövriyyədədirlər. Ən sürətli və asan yol artırmaqdır Cari aktivlər hesabına Borc kapitalı vasitəsilə Təxirə salınmış ödəniş təchizatçı. Qısamüddətli kreditor borcları balansda göstərilir. İndi ödəniş təqvimi də görünməlidir - ödənişləri gecikdirməmək üçün kreditlə təhvil verilmiş mallar üçün təchizatçılara vaxtında ödənişlərə nəzarət etmək.

AtSahibkar Müəssisənin dövriyyəsini artırmaq yollarının geniş seçimi. Bu, yalnız tədarükçüdən təxirə salınmış ödəniş deyil, həm də bank kreditləri və ya biznes tərəfdaşını cəlb edən üçüncü tərəflərin kreditləri ola bilər. Bu mərhələdə risklər minimaldır, müəssisənin işini çətinləşdirə və nəticəni pisləşdirə biləcək səhvlərə hələ də yol verilməyib.

ADDIM 2 - DÖVRÜYƏNİN ARTMASI İLƏ XƏRCLƏRİN ARTIRILMASI

Postulat: "Dövriyyənin artması həmişə yalnız gəlir və mənfəətin artmasına deyil, həm də xərclərin artmasına səbəb olur". Onları idarə etməyə, planlaşdırmağa, minimuma endirməyə və məhdudlaşdırmağa hazır olmayanlar böyük maliyyə və iqtisadi problemlərlə üzləşirlər. Bu mərhələdə gəlir və xərcləri bir-biri ilə dəqiq əlaqələndirmək və vaxtında daxil olmaq üçün müəssisədə büdcə tərtib edilməlidir.

Bir sahibkar üçün dövriyyənin artması ilə paylama xərcləri artır: logistika xərcləri. Görünür: evlilik, qeyri-likvid aktivlər, regrading. Çıxışda pul vəsaitlərinin hərəkəti logistika xərclərinin artması, nikahda dondurulmuş, qeyri-likvid aktivlər, reqradlaşdırma nəticəsində yaranan məbləğlərlə tədricən azalmağa başlayır. Sahibkar hələ bu məsələdə qeyri-populyar və kardinal qərarlar qəbul etməyə hazır deyil, bütün bunlar balansda qalır. Qiymətləndirmə itkilərin miqdarını aşır, DDS müsbət olaraq qalır.

DDS:

ADDIM 3 - XƏRCLƏRİN YIĞILMASI, DEBITOR BORÇLARININ GÖRÜNÜŞÜ

Qoca K. Marksın dediyi kimi - “İstənilən böyük kapitalın mərkəzində cinayət yatır”.

Vəsaitlərin hərəkətinin əsasını başqa bir pozulmaz postulat təşkil edir:

"PUL - MƏHSUL - PUL`". Və bu, həmişə PUL'un həmişə hər deltaya görə PUL-dan (markup) böyük olduğunu fərz edir. Deltanın ölçüsü demək olar ki, mənfəətə bərabərdir, xərclər çıxılmaqla.

Beləliklə, ideal kəsirsiz pul axını əldə edilir - yəni. çıxan pul vəsaitlərinin hər zaman daxil olan pul vəsaitlərinin hərəkətindən daha çox olduğu və əlavə maliyyə cəlb etmədən pul vəsaitlərinin hərəkəti.

Satış bazarını artırmaq üçün biznes plan hazırlanır. Daimi müştəriləri saxlamaq üçün sahibkar təxirə salınmış ödəniş üçün mal verməyə başlayır, onun qısamüddətli debitor borcları var. Satış üçün malların təhvil verilməsi ilə borclular tərəfindən satıldıqdan sonra pulun alınması arasında pul boşluğu yaranır. Yaranan boşluğu aradan qaldırmaq üçün sahibkar kredit götürməyə məcbur olur.Dövrü olmayan aktivlər də artmaqda davam edə bilər. DDS azaldılır və nikahda dondurulmuş məbləğ, qeyri-likvid aktivlər, reqradinq və debitor borcları üçün düzəliş edilir.

DDS:

ADDIM 4 – BORC ALINMIŞ CARİ OBYEKTLƏRİN ƏSASLARININ FORMASİYASI

Postulat: "Pul, narkotiklər kimi, sürətli və ya yavaş, ucuz və ya bahalı ola bilər."

Sahibkar borc götürdüyü vəsaitin iynəsinə oturub hələlik bundan həzz alır. Bu mərhələdə müəssisədə hər yeni dövrlə, tamamilə bütün göstəricilər artır.

Anbarda ehtiyatlar artır, lakin tədarük həcminin artması səbəbindən alış və çeşidin keyfiyyəti aşağı düşür.

Sahibkar naməlum alıcılara da daxil olmaqla, gecikmə ilə mal verməyə başlayır. Bazarda rəqabət səbəbindən köhnə alıcılar qiymətləri aşağı salmalı olurlar. Qiymətləndirmə sahibkarın dövriyyə aktivlərindəki vəsaitlərin dondurulmasından itkilərini ödəməyi dayandırır: səhmlər, nikah, qeyri-likvid aktivlər, reqradinq, debitor borcları. Borcluların maliyyə vəziyyətinin təhlili və monitorinqinin aparılmaması nəticəsində alına bilməyən debitor borcları yaranır.

Debitor borcları problemini dramatik şəkildə həll etməyin bir yolu - Faktorinq. Təbii ki, bu, nağd pul boşluqları və debitor borcları ilə məşğul olmaq üçün effektiv həll yoludur və dövriyyəni artırır. Bəziləri həmçinin debitor borclarının idarə edilməsini təklif edirlər. Amma faktorinqin təsiri qısamüddətli olacaq. Və bu, heroin qəbul edən birinə başqa bir kokain əkilməsi ilə eyni olacaq. Qısamüddətli nəticə müsbət olacaq, çünki ucuz kredit pullarını yavaşlatmaq üçün sürətli bahalı faktorinq pullarının əlavə edilməsi yalnız qısa müddətdə - maksimum 1-2 rübdə təsir göstərəcək. Amma əslində problemi həll etmir.

DDS:

ADDIM 5 - BORC ALINMIŞ İŞLƏMƏK AKTİVLƏRİNİN KESİRLİLİĞİ

Postulat: "Narkotiklərə oturduğunuz zaman əsas odur ki, tələsməyin."

Bu mərhələdə Müəssisə artıq təcrübəli bir narkomandır. Borc götürülmüş dövriyyə kapitalının iynəsinə oturur. Bununla belə işləyir. Pulların, malların hərəkəti və itkilərin yaranması üçün maşın tam sürətlə işləyir. Bazar şərtləri dəyişərsə və ticarət marjası aşağı düşərsə, kreditlərin qaytarılmaması riski ən azı 50%-ə qədər artır. Hamısı bu vəziyyətdə kimin və necə davranacağından asılıdır.

Vəsaitlərin bir hissəsi qeyri-likvid aktivlərdə, nikahda, regradinqdə, vəsaitlərin bir hissəsi debitor və ümidsiz debitor borclarında dondurulur. Şirkətin dövriyyə kapitalını doldurmaq üçün kredit vəsaitlərinə onların çatışmazlığı səbəbindən artan tələbi var.

Kredit limitlərinin artırılması ilə paralel olaraq daha bir çoxdan gecikmiş daxili proses başlayır - xərclərin azaldılması. Yaxınlıqda olanı kəsmək ən asan olduğundan, proses işçilərin əmək haqqının azaldılması ilə başlayır.

Bu da öz növbəsində kollektivdə iki paralel müxalifət hərəkatının formalaşmasına gətirib çıxarır. Çox vaxt eyni pulla başqa yerlərə gedən “təbiətdə kadrların hərəkəti”. Və “Qəniməti talamaq hərəkatı və ya müsadirə edənlərin əmək haqqı ilə itkilərini ödəmək üçün müsadirə etmək”. Üstəlik, əgər əvvəllər bu, bəzən müəssisənin mənfəəti ilə bağlı deyil, onların orta gəlirlərini artırmaq üçün edilirdisə, indi bu, sırf ideoloji səbəblərə görə edilir.

Satışdan alınan əlavə qiymətlər, habelə borc vəsaitləri təchizatçılar və banklarla vaxtında hesablaşmalar üçün kifayət etmədikdə, borc dövriyyəsi kapitalının çatışmazlığı, müəssisənin likvidlik böhranı və defolt baş verir. Pərdə!!!

Bu mərhələdə müştəri ilə bank arasında ünsiyyət zəiflər üçün tamaşa deyil. Onlar daha çox Huckster və Narkoman arasındakı söhbəti xatırladan yerlərdədir. Borcalan aşağıdakı söz və ifadələri işlədə bilər: “İstənilən faizlə götürəcəyik!”, mən bu pulu ala biləcəyəmmi?” və nəhayət, “Bu pulu daha tez almaq üçün dəqiq nə etməliyəm? ?”

Yığılmış problemlərin hamısını yeni kreditlər almaq və köhnələrini yenidən maliyyələşdirməklə həll etmək cəhdi heç bir nəticə vermir.

DDS:

Diaqnoz. Təcili xəstəxanaya yerləşdirmə və yaşayış yeri üzrə narkoloji klinikada müalicə tələb olunur.

Borc alınmış dövriyyə kapitalından asılılığın müalicəsi yolları.

Panacea yoxdur, lakin ehtirasların intensivliyini azalda biləcək həllər var.

1. Müxtəlif banklarda dövriyyə vəsaitlərinin doldurulması üçün kredit limitinin hesablanması orta aylıq dövriyyənin 50-70%-i ilə məhdudlaşdırıla bilər. Çünki bu mexanizm işləmir daha çox və ya yuxarıda verməyə hazır olan başqa üsullarla başqa banklar var. Siz həmçinin təchizatçılarla danışıqlar apara, həmçinin kredit limitlərinizi artıra bilərsiniz. Faktorinq girov və cari hesab dövriyyəsi tələb etmir, lakin şirkətin ümumi borc yükünü artırır.

Yalnız müəssisənin özü borclarını məhdudlaşdırmaqla ümumi borc yükü ilə bu münaqişəni həll edə bilər. Banklar 1 aydan sonra limitləri məhdudlaşdıra və ya azalda bilər - rüblük hesabatlarla tanış olduqdan sonra, borcalanın maliyyə vəziyyətinin monitorinqi üçün daha mobil və obyektiv üsullar yoxdur. Hesabat rübünün 1 ayında borcalan səhv qərarlar qəbul edibsə və ya zərər çəkibsə, bank bunu balans hesabatı təqdim edildikdən 3 ay sonra aşkar edib sənədləşdirə biləcək. Razılaşın, 3 ay səhvlərin yığılması və yenilərinin edilməsi üçün uzun müddətdir.

2. Yeni ticarət sahələrinin açılması, tikinti, əsas vəsaitlərin alınması kimi uzunmüddətli problemlərin həlli üçün qısamüddətli kreditlər cəlb etməyin. Borcalanın məntiqi sadədir - ən asan əldə edilən pul razılaşmalıdır, ona görə də dövriyyəmi genişlənməyə yatırıram və kəsiri qısamüddətli kreditlərlə örtürəm.

Uzunmüddətli investisiyaların maliyyələşdirilməsi üçün daha ekzotik variantlar var. Borcalan investisiya krediti ala bilmirsə, o cümlədən maliyyə göstəricilərinə görə, o, qısamüddətli kreditlər götürür və vaxtında yenidən maliyyələşdirir.

Yaddaşımda hər iki sxem texniki defoltlara və maliyyə dövriyyəsinin, layihənin geri qaytarılmasının və kreditin ödənilməsi şərtlərinin uyğunsuzluğu səbəbindən borcalanın geri qaytarılması üçün müraciətlərinə səbəb oldu. İkinci yol daha aydın şəkildə müəssisədə defolt və likvidlik böhranı ilə başa çatır.

3. Borcalan daxili problemlərin həlli üçün özünün tam maliyyə mexanizmlərinə malik olmalıdır. Büdcələşdirmə gəlir və xərclərin idarə edilməsinə və planlaşdırılmasına kömək edir. Lakin bu kifayət deyil. Müəssisənin dövriyyəsinə aid edilməklə nikahın, qeyri-likvid aktivlərin maksimum dəyərinə dair birbaşa fəaliyyətin daxili direktiv sənədləri lazımdır. Debitor borcları şərtləri, növləri və məbləğləri baxımından aydın şəkildə tənzimlənməlidir. Borcluların maliyyə vəziyyətinə nəzarət edilməlidir. Borcalanı təhlil edərkən, banklar çox vaxt debitor borclarının qaytarılmaması riskini gözdən qaçırırlar ki, bu da yalnız borcalan tərəfindən real qiymətləndirilə bilər, o cümlədən bankı borclunun balansının təhlilinə cəlb etməklə.

EPİLOQ.

Yoxsulluq və zənginlik eyni sikkənin iki fərqli üzü kimidir. Sahibkarı sərvətə borc götürməyə sövq edən səbəb yoxsulluq və ya kapitalın olmamasıdır, sərvət kapitalı borc götürməklə və icarə haqqını dövriyyədən çıxarmaqla onun kreditlərdən asılı olmasına səbəb olur. Bu pis dairədə qızıl orta varmı? Məncə yox. Seçim yoxdur. Yalnız kreditlər. Təbii ki, neft-qaz rublu və ya pulsuz dövlət əmlakı olan sıx bir cib olmasa. Ekstremal hallarda Kolumbiya və ya Əfqanıstan investisiya fondları, həmçinin Vladimir-Mərkəzi investisiya fondları da var.

Biznesin inkişafı həmişə biznesin miqyasını, dövriyyəsini artırmaq üçün qazancın yenidən investisiyasını nəzərdə tutur. Məqsəd bu biznesin sonrakı satışı olsa belə.

Oyun həmişə böyükdür. Söhbət artan bazara və ya bazar payının artmasına gəldikdə, kiçik və ya orta sabit kapitalla heç bir əlaqəsi yoxdur. Odur ki, “sən götürürsən - yadları və uzun müddət deyil, amma verirsən - sənin və əbədidir” aforizmi mövzumuzla bağlı çox aktual səslənir.

Bilik bazasında yaxşı işinizi göndərin sadədir. Aşağıdakı formadan istifadə edin

Tədris və işlərində bilik bazasından istifadə edən tələbələr, aspirantlar, gənc alimlər Sizə çox minnətdar olacaqlar.

haqqında yerləşdirilib http://www.allbest.ru/

BELARUS RESPUBLİKASI PREZİDENTİ YANINDA İDARƏETMƏ AKADEMİYASI

DÖVLƏT QULLUĞU İNSTİTUTU

Yenidənhazırlanma fakültəsi

Müəssisələrin İqtisadiyyatı Bölməsi

İntizam Sənaye müəssisəsinin iqtisadiyyatı

KURS İŞİ

Müəssisənin dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığının yaranma səbəbləri və aradan qaldırılması yolları

Dinləyici

M.V. geri ədviyyatlı

Giriş

Fəsil 1. Müəssisənin dövriyyə aktivləri

1.1 Dövriyyə kapitalının anlayışı və iqtisadi mahiyyəti

1.2 Dövriyyə vəsaitlərinin tərkibi və strukturu

1.3 Dövriyyə vəsaitlərinin formalaşma mənbələri

Fəsil 2

2.1 Dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığı anlayışı və onun səbəbləri

2.2 Dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığının aradan qaldırılması yolları

2.3 "Mobil TeleSistemlər" MMC-də dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığının aradan qaldırılması

Nəticə

İstifadə olunan mənbələrin siyahısı

Giriş

Dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığı problemi həm Minsk şəhərində, həm də bütün ölkədə xeyli sayda müəssisə üçün aktualdır. Belə ki, Minsk Şəhər İcraiyyə Komitəsinin Baş Statistika İdarəsinin məlumatlarına əsasən, Minsk təşkilatları üçün öz dövriyyə kapitalının nisbəti iyulun 1-nə 0,87 olub və 2011-ci ilin əvvəli ilə müqayisədə 8,8% azalıb.

Bu əmsal şirkətin maliyyə sabitliyi üçün zəruri olan öz dövriyyə kapitalının mövcudluğunu xarakterizə edir. Öz vəsaitlərinin mənbələrinin həcmi ilə əsas vəsaitlərin və digər dövriyyədənkənar aktivlərin faktiki dəyəri arasındakı fərqin inventar, inventar şəklində müəssisədə mövcud olan dövriyyə vəsaitlərinin faktiki dəyərinə nisbəti kimi müəyyən edilir. gedişat, hazır məhsul, pul vəsaitləri, debitor borcları və digər dövriyyə aktivləri. hadisə kəsirinin müzakirə edilə bilən ləğvi

İyulun 1-nə Minskdə ümumi məbləğin 25,8%-ni təşkil edən 467 təşkilatın öz dövriyyə kapitalı olmamış, 259 təşkilat (14,3%) normativdən aşağı öz dövriyyə vəsaiti ilə təmin edilmişdir. Öz dövriyyə kapitalına malik olmayan təşkilatların ən böyük payı nəqliyyatda müşahidə olunub və bununla bağlı - təşkilatların ümumi sayının 50,4%-i, 12,4%-i normativdən aşağı öz dövriyyə kapitalına malik olub; belə təşkilatların tikintisində müvafiq olaraq 34,9 və 20,2%; ticarət, avtomobillərin, məişət əşyalarının və şəxsi əşyaların təmiri təşkilatlarında müvafiq olaraq 33,1 və 22 faiz; mehmanxana və restoranlar arasında - 29 və 14,5%; sənaye təşkilatlarında - 23,6 və 15,3%.

Minsk şəhərində 2012-ci il üçün ümumilikdə cari likvidlik əmsalı 1,1 dəfə azalıb. Bu göstərici müəssisənin ehtiyatları, hazır məhsullar, pul vəsaitləri, debitor borcları və digər dövriyyə aktivləri şəklində mövcud olan dövriyyə vəsaitlərinin faktiki dəyərinin müəssisənin qısamüddətli öhdəliklər şəklində ən təxirəsalınmaz öhdəliklərinə nisbəti kimi müəyyən edilir. bank kreditləri, qısamüddətli kreditlər və müxtəlif kreditor borcları. Cari ildə maliyyə baxımından ən sabit olanlar səhiyyə və sosial xidmətlər, sənaye və təhsil müəssisələri olub.

Müəssisənin dövriyyə vəsaitlərinin idarə edilməsi mexanizminin təkmilləşdirilməsi daxili iqtisadiyyatın indiki inkişafı mərhələsində istehsalın iqtisadi səmərəliliyinin artırılmasının əsas amillərindən biridir. Sosial-iqtisadi qeyri-sabitlik və bazar infrastrukturunun dəyişkənliyi şəraitində bir müəssisənin maliyyə xidmətlərinin cari gündəlik işində mühüm yer dövriyyə kapitalının idarə edilməsi, tk. müəssisənin bütün istehsal və kommersiya əməliyyatlarının uğur və uğursuzluqlarının əsas səbəbləri məhz buradadır. Son nəticədə dövriyyə vəsaitlərinin onların xroniki çatışmazlığı şəraitində rasional istifadəsi müasir dövrdə müəssisənin prioritet istiqamətlərindən biridir. Dövriyyə kapitalının səmərəli idarə edilməsi (dövriyyə aktivləri minus qısamüddətli öhdəliklər) gəlirin artmasına səbəb olur və şirkətin pul vəsaitlərinin kəsiri riskini azaldır. Nağd pulların, debitor borclarının və inventarların optimal idarə edilməsi vasitəsilə biznes gəlirlilik dərəcəsini maksimuma çatdıra və likvidliyini və biznes riskini minimuma endirə bilər. Hər bir cari aktiv mövqeyinə yatırılan məbləğ gündəlik dəyişə bilər və vəsaitlərin ən məhsuldar istifadəsini təmin etmək üçün diqqətlə nəzarət edilməlidir.

Beləliklə, bu əsəri yazmaqda məqsəd dövriyyə vəsaitləri çatışmazlığının yaranmasının əsas səbəblərini, onun baş verməsinin müəssisə və onun səmərəli fəaliyyəti üçün nəticələrini, vasitə və metodların işlənib hazırlanması, habelə dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığı ilə səmərəli mübarizə apara bilən və onun mümkün səbəblərini aradan qaldıra bilən tədbirlərin həyata keçirilməsi.baş verməsi, “Mobil TeleSistemlər” MMC-nin timsalında.

Fəsil 1. Müəssisənin dövriyyə aktivləri

1.1 Dövriyyə kapitalının anlayışı və iqtisadi mahiyyəti

Müəssisənin fəaliyyəti üçün əsas vəsaitlərlə yanaşı, dövriyyə vəsaitlərinin optimal miqdarının olması böyük əhəmiyyət kəsb edir. Dövriyyə vəsaitləri dövriyyə vəsaitləri və dövriyyə fondlarını yaratmaq, onların fasiləsiz dövriyyəsini təmin etmək üçün avanslanmış vəsaitlər məcmusudur.

Dövriyyə kapitalı şirkətin məhsullarının istehsalı və satışının davamlılığını təmin edir. Dövriyyədə olan istehsal fondları təbii formada istehsala daxil olur və məhsulların istehsalı prosesində bütünlüklə istehlak olunur, dəyərini yaradılmış məhsula köçürür. Dövriyyə fondları malların dövriyyəsi prosesinə xidmət göstərməklə bağlıdır. Onlar dəyərin formalaşmasında iştirak etmirlər, lakin onun daşıyıcılarıdırlar.

İstehsal dövrü başa çatdıqdan, hazır məhsulun istehsalı və satışı başa çatdıqdan sonra dövriyyə vəsaitlərinin dəyəri məhsulların (işlərin, xidmətlərin) satışından əldə edilən gəlirin bir hissəsi kimi ödənilir. Bu, müəssisə vəsaitlərinin fasiləsiz dövriyyəsi yolu ilə həyata keçirilən istehsal prosesinin sistemli şəkildə bərpası imkanını yaradır. Nəticə Fəaliyyət kəsirinin ləğvi

Dövriyyə kapitalı öz hərəkətində ardıcıl olaraq üç mərhələdən keçir: pul, məhsul və əmtəə.

Vəsaitlərin dövriyyəsinin birinci mərhələsi hazırlıqdır. O, dövriyyə sferasında baş verir. Burada pul vəsaitlərinin inventar formasına çevrilməsidir.

İstehsal mərhələsi birbaşa istehsal prosesidir. Bu mərhələdə yaradılan məhsulların maya dəyəri artırılmağa davam edir, lakin tam həcmdə deyil, lakin istifadə edilmiş istehsal ehtiyatlarının dəyəri, əmək haqqı xərcləri və bununla bağlı xərclər, habelə əsas vəsaitlərin köçürülmüş dəyəri məbləğində artırılır. əlavə olaraq təkmilləşdi. Dövriyyənin məhsuldar mərhələsi hazır məhsulların buraxılması ilə başa çatır, bundan sonra onun həyata keçirilməsi mərhələsi başlayır.

Dövrənin üçüncü mərhələsində əmək məhsulu (hazır məhsul) ikinci mərhələdə olduğu qədər avanslanmağa davam edir. Yalnız istehsal olunmuş məhsulların maya dəyərinin əmtəə forması nağd pula çevrildikdən sonra məhsulun satışından əldə edilən gəlirin bir hissəsi hesabına avans vəsaitləri bərpa edilir. Onun məbləğinin qalan hissəsi onların bölüşdürülməsi planına uyğun olaraq istifadə olunan nağd pul əmanətləridir. Əmanətin (mənfəətin) bir hissəsi dövriyyə kapitalının genişləndirilməsi üçün nəzərdə tutulmuşdur, onlara qoşulur və onlarla dövriyyənin sonrakı dövrlərini edir.

Hərəkətdə olan dövriyyə vəsaitləri bütün mərhələlərdə və bütün formalarda olur. Bu, davamlı istehsal prosesini və müəssisənin fasiləsiz fəaliyyətini təmin edir. Buna görə də dövriyyə kapitalının əhəmiyyəti həqiqətən yüksəkdir və onu şişirtmək kifayət qədər çətindir. Hər bir müəssisənin normal fəaliyyəti üçün dövriyyə vəsaitləri zəruridir ki, bu da müəssisənin dövriyyə vəsaitlərini və dövriyyə fondlarını əldə etmək üçün istifadə etdiyi pul vəsaitidir.

Müəssisənin aktivlərinin, o cümlədən dövriyyə vəsaitlərinin idarə edilməsinin əsas məqsədi, ümumi halda, müəssisənin sabit və kifayət qədər ödəmə qabiliyyətini təmin etməklə, qoyulmuş kapitalın gəlirliliyini maksimuma çatdırmaqdır. Üstəlik, bu vəzifələr müəyyən dərəcədə bir-birinə ziddir. Beləliklə, gəlirliliyi artırmaq üçün vəsaitlər açıq şəkildə puldan aşağı likvidlik ilə müxtəlif dövriyyə və uzunmüddətli aktivlərə yatırılmalıdır. Davamlı ödəmə qabiliyyətini təmin etmək üçün müəssisənin hesabında həmişə cari ödənişlər üçün dövriyyədən faktiki çıxarılan müəyyən məbləğdə pul olmalıdır.

Beləliklə, dövriyyə vəsaitlərinin idarə edilməsi baxımından mühüm vəzifə dövriyyə aktivlərinin müvafiq ölçüsünü və strukturunu saxlamaqla ödəmə qabiliyyəti ilə rentabellik arasında optimal tarazlığı təmin etməkdir. Onu da qeyd etmək lazımdır ki, müəssisə öz və borc götürülmüş dövriyyə kapitalının optimal nisbətini saxlamalıdır, çünki onun maliyyə sabitliyi və müstəqilliyi, yeni kreditlər əldə etmək imkanı birbaşa bundan asılıdır.

Müasir şəraitdə dövriyyə kapitalına ehtiyacı düzgün müəyyən etmək son dərəcə vacibdir. Müəssisənin dövriyyə kapitalı dövriyyənin bütün mərhələləri üzrə müvafiq formada və minimum, lakin kifayət qədər həcmdə bölüşdürülməlidir. Həddindən artıq ehtiyatlar vəsaitləri tədavüldən yayındırır, maddi-texniki təminatın nöqsanlarına, istehsal proseslərinin və məhsulun satışının qeyri-qanuni olmasından xəbər verir. Bütün bunlar resursların tükənməsinə, onların səmərəsiz istifadəsinə gətirib çıxarır.

Dövriyyə kapitalının idarə edilməsinin effektivliyinin meyarı zaman amilidir. Dövriyyə kapitalı eyni formada (pul və ya əmtəə) nə qədər çox qalırsa, onlardan istifadənin səmərəliliyi bir o qədər aşağı olur, digər şeylər bərabərdir və əksinə. Beləliklə, dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsinin azalması müəssisədə dövriyyə vəsaitlərinin idarə edilməsinin pisləşməsindən xəbər verir.

1.2 Dövriyyə vəsaitlərinin tərkibi və strukturu

Dövriyyə kapitalının tərkibi altında dövriyyə kapitalını təşkil edən elementlərin məcmusu başa düşülür. Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyə vəsaitlərinə və tədavül fondlarına bölünməsi onların istehsal və satışı sahələrində istifadəsi və bölüşdürülməsinin xüsusiyyətləri ilə müəyyən edilir.

Dövriyyə kapitalına aşağıdakılar daxildir:

əmək məhsulları (xammal, əsas materiallar və alınmış yarımfabrikatlar, köməkçi materiallar, yanacaq, qablar, ehtiyat hissələri və s.);

bitməmiş istehsalat və öz istehsalı olan yarımfabrikatlar (istehsal prosesinə daxil olmuş əmək obyektləri: emal və ya yığılma prosesində olan materiallar, hissələr, birləşmələr və məmulatlar, habelə öz istehsalı olan yarımfabrikatlar , müəssisənin bəzi emalatxanalarında istehsalla tam başa çatdırılmamış və eyni müəssisənin digər sexlərində əlavə emal edilməli);

Təxirə salınmış xərclər (müəyyən dövrdə istehsal olunan, lakin gələcək dövrün məhsullarına aid edilən yeni məhsulların hazırlanması və işlənib hazırlanması xərcləri daxil olmaqla dövriyyə vəsaitinin qeyri-maddi elementləri; məsələn, texnologiyanın dizaynı və inkişafı xərcləri yeni məhsul növləri üçün, avadanlıqların yenidən təşkili üçün).

Dövriyyə fondlarına müəssisənin hazır məhsul ehtiyatlarına qoyulmuş vəsaitləri, göndərilmiş, lakin haqqı ödənilməmiş mallar, hesablaşmalardakı vəsaitlər, kassada və hesablarda olan pul vəsaitləri daxildir.

İstehsalda istifadə olunan dövriyyə vəsaitlərinin miqdarı əsasən məhsulların istehsalı üçün istehsal dövrlərinin müddəti, texnologiyanın inkişaf səviyyəsi, texnologiyanın mükəmməlliyi və əməyin təşkili ilə müəyyən edilir. Dövriyyə fondlarının miqdarı əsasən məhsulların satışının şərtlərindən və məhsulların tədarükü və bazara çıxarılması sisteminin təşkili səviyyəsindən asılıdır.

Dövriyyə vəsaitlərinin ayrı-ayrı elementləri arasında faizlə ifadə olunan nisbət dövriyyə vəsaitlərinin strukturu adlanır. Sənaye sahələrinin dövriyyə vəsaitlərinin strukturlarındakı fərq bir çox amillərlə, xüsusən istehsal prosesinin təşkilinin xüsusiyyətləri, təchizat və marketinq şərtləri, təchizatçıların və istehlakçıların yerləşməsi, istehsal xərclərinin strukturu ilə müəyyən edilir.

1.3 Dövriyyə vəsaitlərinin formalaşma mənbələri

Yarama mənbələrinə görə dövriyyə kapitalı öz, borc götürülmüş və cəlb edilmiş kapitala bölünür.

Dövriyyə kapitalının bütün maliyyə mənbələri öz, borc və cəlb olunmuşlara bölünür. Vəsaitlərin dövriyyəsinin təşkilində şəxsi vəsaitlər böyük rol oynayır, çünki kommersiya hesablamaları əsasında fəaliyyət göstərən müəssisələr biznesi rentabelli aparmaq və qəbul edilmiş qərarlara görə məsuliyyət daşımaq üçün müəyyən əmlaka və əməliyyat müstəqilliyinə malik olmalıdırlar.

Dövriyyə vəsaitlərinin formalaşması müəssisənin təşkili zamanı, onun nizamnamə kapitalı yaradılan zaman baş verir. Bu halda formalaşma mənbəyi müəssisənin təsisçilərinin investisiya fondlarıdır. İş prosesində dövriyyə vəsaitlərinin doldurulma mənbəyi əldə edilən mənfəət, habelə öz vəsaitlərinə bərabər tutulan sabit öhdəliklərdir. Bunlar müəssisəyə aid olmayan, lakin daim onun dövriyyəsində olan vəsaitlərdir. Belə fondlar öz minimum qalığı məbləğində dövriyyə vəsaitlərinin formalaşması mənbəyi kimi çıxış edir. Bunlara aşağıdakılar daxildir: müəssisənin işçilərinə minimum aylıq əmək haqqı borcları, gələcək xərcləri ödəmək üçün ehtiyatlar, büdcəyə və büdcədənkənar fondlara minimum köçürmə borcları, məhsula (mallara, xidmətlərə) avans olaraq alınan kreditorların vəsaitləri. , köçürmə fondu istehlak balansını və s.

Dövriyyə kapitalına ümumi ehtiyacı azaltmaq, habelə onlardan səmərəli istifadəni stimullaşdırmaq üçün borc vəsaitlərinin cəlb edilməsi məqsədəuyğundur. Borc vəsaitləri əsasən qısamüddətli bank kreditləridir, onların köməyi ilə dövriyyə kapitalına müvəqqəti əlavə ehtiyaclar ödənilir. Dövriyyə kapitalının formalaşması üçün kreditlərin cəlb edilməsinin əsas istiqamətləri bunlardır:

Mövsümi istehsal prosesi ilə bağlı xammal, material və məsrəflərin mövsümi ehtiyatlarının kreditləşdirilməsi;

öz dövriyyə kapitalının çatışmazlığının müvəqqəti doldurulması;

Hesablamaların aparılması.

Kreditor borcları dövriyyə kapitalının formalaşmasının planlaşdırılmamış cəlb edilmiş mənbələrinə aiddir. Kreditor borclarının bir hissəsi cari hesablaşma prosedurundan belə göründüyü kimi təbiidir. Müəssisələrin qəbul edilmiş mallara görə təchizatçılara, görülən işlərə görə podratçılara, vergilər və ödənişlərə görə vergi müfəttişliyinə, büdcədənkənar fondlara ayırmalara görə kreditor borcları ola bilər.

Müəssisənin maliyyə vəziyyətinin möhkəmlənməsində dövriyyə kapitalının formalaşmasının öz, borc və borc mənbələri arasında düzgün nisbət mühüm rol oynayır.

Fəsil 2

2.1 Dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığı anlayışı və onun səbəbləri

Vəsait çatışmazlığının səbəblərini iki qrupa bölmək olar: daxili və xarici. Daxili səbəblərə müəssisənin özündə yaranan və onun xüsusiyyətləri ilə müəyyən edilənlər daxildir. Nağd pul çatışmazlığının xarici səbəbləri müəssisədən asılı deyil. Vəsait çatışmazlığını aradan qaldırmaq üçün kompleksdə həyata keçirilməsinin məqsədəuyğun olduğu iki əsas yol var: vəsait axınının artması və vəsaitlərin axınının azalması.

Nağd pul çatışmazlığının nəticələri müəssisə üçün çox xoşagəlməz, bəzi hallarda isə acınacaqlı ola bilər, əsasları aşağıda verilmişdir:

Müəssisənin işçilərinə əmək haqqının verilməsində gecikmələr.

Podratçılara (xüsusilə, təchizatçılara və podratçılara), banklara və digər maliyyə-kredit təşkilatlarına kreditor borclarının artması.

Büdcəyə və büdcədənkənar fondlara ödənişlər, habelə digər icbari ödənişlər üzrə kreditor borclarının artımı.

Şirkətin aktivlərinin likvidliyinin nəzərəçarpacaq dərəcədə azalması.

Təchizatçılara və podratçılara ödənişlərin aparılmaması (və ya gec ödənilməməsi) səbəbindən xammal, material və komponentlərin vaxtında çatdırılmaması səbəbindən istehsal dövrünün artması.

Vəsait çatışmazlığının səbəblərini iki qrupa bölmək olar: daxili və xarici.

Daxili səbəblərə müəssisənin özündə yaranan və onun xüsusiyyətləri ilə müəyyən edilənlər daxildir. Ən ümumi olanlar bunlardır:

Satış həcmlərinin azalması.

Müəssisənin məhsul çeşidinin planlaşdırılması və idarə edilməsində zəifliklər, bu da satışın azalmasına səbəb ola bilər.

Müəssisədə maliyyə planlaşdırmasının zəif həyata keçirilməsi və ya maliyyə planlaşdırmasının olmaması.

Müəssisənin maliyyə xidmətlərinin optimal təşkilati strukturunun olmaması.

İdarəetmə uçotunun olmaması. Hal-hazırda yalnız mühasibat uçotu müəssisənin effektiv idarə edilməsi üçün kifayət deyil.

Müəssisənin sərəncamında qalan mənfəətdən qeyri-rasional istifadə.

Müəssisənin kadrlarının aşağı ixtisası, ilk növbədə mühasibat, maliyyə və idarəetmə uçotu üzrə mütəxəssislər.

Nağd pul çatışmazlığının xarici səbəbləri müəssisədən asılı deyil. Onların arasında aşağıdakılar var:

Oxşar malların, işlərin, xidmətlərin digər istehsalçıları ilə sərt rəqabət.

Ayrı-ayrı müəssisələrin və ya bütövlükdə sənayenin, bəlkə də bütün bölgənin ödənişsiz böhranının yaranması.

Qeyri-monetar ödəniş formalarının bölüşdürülməsi (barter əməliyyatları, qarşılıqlı tələblərin əvəzləşdirilməsi və s.).

Enerji qiymətlərində çatışmazlıq və ya əhəmiyyətli artım, xüsusilə enerjidən asılı olan müəssisələr üçün xarakterikdir.

Valyuta məzənnəsinin ucuzlaşması nəticəsində məhsulların ixracından itkilər.

Vergi qanunvericiliyinin uyğunsuzluğu, vergi orqanlarının təzyiqləri.

Kredit və digər borc vəsaitlərinin yüksək qiyməti.

İnflyasiya.

Vəsait çatışmazlığını aradan qaldırmaq üçün kompleksdə həyata keçirilməsinin arzuolunan iki əsas yolu var: vəsait axınının artması və vəsaitlərin axınının azalması. Dövriyyə kapitalı çatışmazlığının aradan qaldırılması yolları daha sonra müzakirə olunacaq.

2.2 Dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığının aradan qaldırılması yolları

Dövriyyə kapitalı kəsirinin azaldılmasının birinci və bəlkə də ən mühüm yolu inventar dövriyyəsinin artırılması üzərində işləmək, logistika planlaşdırılması, təchizat marketinqi, ödənişlərin təxirə salınması üçün təchizatçılarla işləmək, tədarük şərtlərini sərtləşdirmək, o cümlədən hesablaşmada ilkin ödənişin payını artırmaqdır. sistemi.

Əksər nəzəri mənbələrdə inventar dövriyyəsi əmsalı istehsal maya dəyərinin inventar, bitməmiş istehsal və anbarda olan hazır məhsulların (maya dəyəri ilə dövriyyəsi - Oz) orta qiymətə nisbəti kimi hesablanır: Oz \u003d C / ((Znp + Zkp) / 2)

burada C faktura dövründə istehsal edilmiş məhsulların maya dəyəridir; Znp, Zkp - dövrün əvvəlinə və sonuna ehtiyatlar, bitməmiş istehsal və anbarda olan hazır məhsulların qalığının dəyəri.

Müəyyən bir dövr ərzində, adətən bir il ərzində satılan malların ümumi dəyəri (Satış həcmindən çox satılan malların dəyərinə üstünlük verilir, çünki sonuncuya dövriyyə sürətini həddən artıq qiymətləndirməyə meylli olan ümumi marja daxildir) dövr ərzində orta inventarla bölünür. eyni dövrdə məhsulun neçə dəfə çevrildiyini göstərən bir rəqəm verir.

Təhlil üçün daha vizual və əlverişli tərs göstəricidir - günlərlə ehtiyatların dövriyyə müddəti (Pos). Bu düsturla hesablanır: Pos = Tper / Oz

burada Tper günlərlə dövrün müddətidir.

İnventar dövriyyəsi nə qədər yüksək olarsa, onun fəaliyyəti bir o qədər səmərəli olar, dövriyyə kapitalına ehtiyac bir o qədər az olar və bütün digər şeylər bərabər olduqda, müəssisənin maliyyə vəziyyəti bir o qədər sabit olar.

Bir neçəsini nəzərə alın inventar dövriyyəsinin növləri:

· hər bir malın dövriyyəsi kəmiyyət ifadəsində (ədəd, həcm, çəki və s.);

hər bir malın dəyəri üzrə dövriyyəsi;

əşyalar dəstinin və ya bütün ehtiyatın kəmiyyət baxımından dövriyyəsi;

Bir sıra mövqelərin və ya bütün inventarın dəyərinə görə dövriyyəsi.

Dövriyyənin qiymətləndirilməsi şirkətin inventarlardan istifadə səmərəliliyinin təhlilinin vacib elementidir. Dövriyyənin sürətlənməsi pul vəsaitlərinin tədavülə əlavə cəlb edilməsi, ləngiməsi isə vəsaitlərin təsərrüfat dövriyyəsindən yayındırılması, onların ehtiyatlarda nisbətən daha uzun müddət dayanması (başqa sözlə, öz dövriyyə vəsaitlərinin hərəkətsizləşməsi) ilə müşayiət olunur. Bundan əlavə, şirkətin inventarların saxlanması üçün əlavə xərclər çəkdiyi, yalnız saxlama xərcləri ilə deyil, həm də malların zədələnməsi və köhnəlməsi riski ilə əlaqəli olduğu aydındır.

Nəticə etibarı ilə ehtiyatların idarə olunması zamanı dövriyyədən çıxarılan əsas elementlərdən biri olan köhnəlmiş və ləng gedən mallar xüsusi nəzarətə götürülməli və yoxlanılmalıdır.

Səhmlərin dəyəri adətən dinamikada təxmin edildiyi üçün dövrün sonunda götürülür. Ehtiyatların dəyəri maya dəyəri ilə deyil, kredit təhlili üçün ən vacib amillərdən biri kimi gəlirlə əlaqələndirilir (beləliklə, mal və xidmətlər satan şirkətlərə vahid yanaşma təmin edilir, çünki sonuncular üçün xərclərin əksəriyyəti xərc üçün deyildir. , lakin ümumi kommersiya və İnzibati xərclər üçün). Bir çox insanlar hesab edir ki, maya dəyəri ilə korrelyasiya daha dəqiq nəticə verir, çünki gəlirdə dövriyyəni süni şəkildə artıran ticarət marjası mövcuddur, lakin digər tərəfdən yanaşmanın vahidliyi qorunur (məsələn, aktiv dövriyyə aktivlərin məbləğinə bölünən gəlirdir), əlavə olaraq, bu üsul əməliyyat dövrünün hesablanması zamanı əlverişlidir.

Prinsipcə, dövrün əvvəlində və sonunda ehtiyatların sıfıra bərabər olması mümkündür. Sonra dövriyyə dərəcəsi dövr ərzində səhmlərin orta dəyərini alaraq hesablana bilər (əlbəttə ki, bu məlumatlara çıxışınız varsa).

Əvvəllər, şübhəsiz ki, anbarın dövriyyəsinin sürətlənməsinin yaxşı olduğuna inanılırdı. İnventar dövriyyəsi şirkətin səhmlərin yaradılmasına qoyduğu vəsaitlərin hərəkətliliyini səciyyələndirir: səhmlərə yatırılan pul nə qədər tez hazır məhsulun satışından əldə edilən gəlir şəklində müəssisəyə qaytarılırsa, təşkilatın işgüzar fəaliyyəti bir o qədər yüksək olur. Dövriyyənin özü heç nə demək deyil - aşağıdakı amilləri nəzərə alaraq əmsalın dəyişmə dinamikasını izləmək lazımdır:

1. əmsal azalır - anbarda çoxlu mal var;

2. əmsal artır və ya çox yüksəkdir (rəf ömrü bir gündən azdır) - "təkərlərdən" işləmək, malların müştərilərə daşınmasında uğursuzluqlara səbəb olur. Qeyd etmək lazımdır ki, bəzi aparıcı avtomobil istehsalçıları logistik prosedurların sadəcə üstün nəticələrini nümayiş etdirirlər, məsələn, statistikaya görə, bir hissə Yaponiya istehsalçısı Toyota-nın anbarında orta hesabla 28 dəqiqə saxlanılır.

Daimi çatışmazlıq şəraitində anbar ehtiyatının orta dəyəri sıfıra bərabər ola bilər: məsələn, tələbat daim artırsa və şirkətin mal gətirməyə vaxtı yoxdursa. Nəticədə anbarda boşluqlar yaranır, mal qıtlığı və təmin olunmayan tələbat yaranır. Sifarişin ölçüsü azalarsa, malların sifarişi, daşınması və emalı xərcləri artır. Dövriyyə artır, lakin mövcudluq problemləri qalmaqdadır. Ehtiyatların əsaslı şəkildə artırılması variantları var - yüksək inflyasiya dövründə və ya valyuta məzənnələrində kəskin dəyişikliklərin gözləntiləri zamanı, eləcə də alış aktivliyində mövsümi zirvələrin gözlənilməsi.

Bir şirkət anbarda qeyri-müntəzəm tələbat mallarını, açıq mövsümi olan malları saxlamağa məcburdursa, yüksək dövriyyəyə nail olmaq asan məsələ deyil. Müştəri məmnuniyyətini təmin etmək üçün şirkət nadir hallarda satılan məhsulların geniş çeşidinə malik olmağa məcbur olacaq ki, bu da ümumi inventar dövriyyəsini ləngidir. Təchizatçının əhəmiyyətli bir həcm və əhəmiyyətli təxirə salınmış ödəniş üçün yaxşı endirim (məsələn, 5 - 10%) təmin etməsi də mümkündür (böhran zamanı belə bir təklifdən imtina etmək çətindir).

Həmçinin müəssisə üçün malların çatdırılması şərtləri mühüm rol oynayır: əgər malların alınması öz vəsaiti hesabına həyata keçirilirsə, onda dövriyyə çox mühüm və göstəricidir. Əgər kreditə, o zaman öz vəsaitləri daha az dərəcədə yatırılırsa və ya ümumiyyətlə investisiya edilmirsə - o zaman malların aşağı dövriyyəsi kritik deyil, əsas odur ki, kreditin qaytarılma müddəti dövriyyə göstəricisini aşmasın. Mallar əsasən satış şərtləri ilə alınırsa, ilk növbədə saxlama anbarlarının həcmindən çıxış etmək lazımdır və belə bir mağaza üçün dövriyyə əhəmiyyət kəsb edən son göstəricidir.

Dövriyyə kapitalı kəsirinin azaldılması üçün bəlkə də az əhəmiyyətli üsul xarici borcların toplanması agentlikləri ilə əməkdaşlıqdır.

Belarusda kollektor agentliklərinin fəaliyyətini tənzimləyən qanun yoxdur, baxmayaraq ki, dövlət orqanları onun qəbul edilməsinin zəruriliyi barədə getdikcə daha çox danışırlar. Artıq 2009-cu ilin martında baş nazir Sergey Sidorski kollektor agentliklərinin fəaliyyəti ilə bağlı lazımi hüquqi sənədləri hazırlamaq üçün işçi qrupunun yaradılmasına "yaşıl işıq yandırdı". İndiyə qədər Belarusiyada kollektor xidmətləri lisenziyalı fəaliyyət növü deyil və bu növ fəaliyyətlər qismən müxtəlif hüquqi aktlarla tənzimlənir.

2008-ci ilin sonunda yaranan problemli kreditlərin sayının artması hökuməti kollektor agentliklərin fəaliyyətinin hüquqi tənzimlənməsi üzərində düşünməyə vadar edib. Belarus Respublikası Milli Bankının bank nəzarəti baş idarəsinin rəhbəri Sergey Dubkovun sözlərinə görə, bu tendensiya onunla izah olunur ki, son bir il yarım-iki ildə istehlak kreditləşməsinin aktiv artımı Azərbaycanda baş verib. Belarusiya. Nəticədə kreditlər üzrə borclarda artım var. Beləliklə, bu sahədə baş verən hadisələrə hətta səthi nəzər salmaq belə nəticəyə gəlmək üçün kifayətdir: Belarusiyada kollektor xidmətlərinə tələbat olacaq və onların həyata keçirilməsi üçün aydın hüquqi bazanın mövcudluğu çox xoş olardı.

Bu gün ABŞ-da borcların yığılması ilə 6500-ə yaxın kollektor agentliyi (“kollektor agentliklər”) məşğul olur. Vaxtı keçmiş borcların yığılması ilə bağlı biznes ötən əsrin müharibədən sonrakı illərində, istehlak kreditləşməsinin, o cümlədən ipoteka kreditləşməsinin, müxtəlif bank xidmətlərinin, məsələn, kredit kartları, avtomobil kreditləri və s. . Təbii ki, kreditləşmənin bumu dərhal gecikmiş borc dalğası ilə müşayiət olundu. Borcların yığılması üzrə peşəkar ixtisaslaşan təşkilatlar belə yaranmağa başladı.

Bəzi maliyyə və ticarət şirkətləri öz borc toplama agentliklərini idarə edir, digərləri müstəqil agentliklərə müraciət edirlər. Belarusda ilk hüquq firmaları, o cümlədən borcların yığılması üzrə ixtisaslaşan şirkətlər 1990-cı illərin əvvəllərində yaranmağa başladı. göz qabağındadır ki, SSRİ dağılana qədər onların meydana çıxması prinsipcə mümkün deyildi. Kommersiya təşkilatlarının sayının artması və kreditləşmə praktikasının genişlənməsi ilə vaxtı keçmiş borcların tutulması məsələsi getdikcə aktuallaşır.

ABŞ və Böyük Britaniya kimi dünyanın aparıcı iqtisadiyyatlarında problemli kreditlərlə bağlı stabil prosedur qurulub. Ödənilməmiş ilk ayda kreditor müstəqil hərəkət edir, borcluya zəng edir və borcun ödənilməsini xahiş edir. Borcun 30-cu günündə kredit problemli kimi tanınır, bu məbləğə artan faizlər, cərimələr və cərimələr tutulur. 90-cı gün bankların problemli kreditlər üzərində işlədiyi son gündür. 91-ci gündə çeşidləmə müstəqil kollektor agentliyinə həvalə edilir. Artıq borcun 210-cu günündə kollektordan kredit bürosuna borclu barədə məlumat daxil olur və onun barəsində iş başlanır.

Faktorinq yığılmış debitor borcları ilə işləməyin başqa effektiv üsulu ola bilər. Faktorinq əməliyyatında adətən üç şəxs iştirak edir: faktor (faktorinq şirkəti və ya bank) - iddianın alıcısı, malın tədarükçüsü (kreditor) və malın alıcısı (borclu). Faktorinq şirkətinin əsas fəaliyyəti adətən 180 gündən çox olmayan qısamüddətli debitor borclarının alınması yolu ilə təchizatçılara kredit verməkdir. Faktorinq şirkəti ilə malların tədarükçüsü arasında müqavilə bağlanır ki, məhsulun tədarükü üçün ödəniş tələbləri yarandıqda hesab-fakturalar və ya digər ödəniş sənədləri təqdim olunur. Faktorinq şirkəti müştəriyə iddiaların dəyərinin 60-90%-ni ödəməklə bu sənədləri endirim edir. Alıcı məhsulların haqqını ödədikdən sonra faktorinq şirkəti kredit və göstərilən xidmətlərə görə komisyon ödənişləri üçün ondan faiz tutmaqla, qalan məbləği təchizatçıya ödəyir.

Faktorinq müqaviləsi sayəsində təchizatçı göndərilən mal üçün faktordan dərhal ödəniş ala bilir ki, bu da ona alıcıdan ödəniş gözləməyə və maliyyə axınlarını planlaşdırmağa imkan verir. Beləliklə, faktorinq müəssisəni real pul vəsaitləri ilə təmin edir, kapitalın dövriyyəsini sürətləndirir, məhsuldar kapitalın payını artırır və rentabelliyi artırır. Faktorinqdə dövriyyə kapitalının maliyyələşdirilməsi ilə yanaşı, bank təchizatçı risklərinin əhəmiyyətli hissəsini əhatə edir: valyuta, faiz, kredit riskləri və likvidlik riski.

Eyni zamanda, kreditor faktorinq müqaviləsi bağlamaqla borcunu kommersiya kreditinə nisbətən daha uzun müddətdən sonra ödəmək (bəzi hallarda borc əlavə öhdəliklər üçün uzadılır), borcun qismən ödənilməsi imkanı əldə edir. faktorinq şirkətləri vasitəsilə malların alınmasını stimullaşdıran da icazə verilir.

Faktorinqin köməyi ilə kommersiya bankları və faktorinq şirkətləri göstərilən xidmətlərin çeşidini genişləndirir və mənfəətlərini artırırlar. Faktorinqə alternativ borc tələb etmək hüququnun verilməsi ola bilər, yəni. başqa kreditora satılması. Dünya praktikasında bu münasibət forması kifayət qədər geniş yayılmışdır, ona görə ki, tələb etmək hüququnun verilməsi borcun tam məbləği üçün deyil, borcun məbləğinin 20-30%-i üçün baş verir, yəni. endirimlə. Endirimin ölçüsü borcun keyfiyyəti deyilən, yəni onu tələb etmək qabiliyyəti ilə müəyyən edilir. Belarus Respublikasında yalnız banklar və bank olmayan maliyyə institutları endirimlə tələbin verilməsini almaq hüququna malikdirlər ki, bu da onun sahibkarlıq subyektləri üçün tətbiq dairəsini xeyli dərəcədə məhdudlaşdırır.

Şirkət mühasibatlığı, hüquqi dəstək, borc kollektorları, avtomobil sürücüləri və s. kimi bəzi funksiyaların autsorsinqi olduqca əhəmiyyətli bir vasitə ola bilər.

Outsorsinq bir firma tərəfindən müəyyən proseslərin və ya funksiyaların müqavilə əsasında üçüncü bir şirkətə ötürülməsidir. Bu gün autsorsinq Belarusda kifayət qədər geniş yayılmış pulunuza qənaət etmək üçün əla fürsətdir.

Axı, doğrudur, hüquqşünaslara, mühasiblərə və digər işçilərə maaş vermək lazımdır və bunun çoxu. Bu əmək haqqı, bir qayda olaraq, işin nəticələrindən asılı olmayan əmək haqqıdır. Outsorsinq vəziyyətində şirkət yalnız bağlanmış müqaviləyə və iş yerində 8 saat qalmaya görə deyil, nəticəyə, görülən konkret işə görə ödəyir. Ancaq əmək haqqı ilə yanaşı, bura bir otaq kirayələmək, iş yerinin təchiz edilməsi, kadr zabitlərinin və təmizlikçi xanımın əmək xərcləri və böyük məbləğlərlə nəticələnən bir çox digər xırda şeylər daxildir.

Amma müəssisənin sahibi bilməlidir ki, təkcə işçiləri deyil, həm də ən az səmərəli biznes seqmentlərini azaltmaq lazımdır. Bu zaman xərclərin və tələb olunan dövriyyə vəsaitlərinin azalması daha ümumi həllin nəticəsi olacaqdır. Fikrimcə, aşağıdakı bölmələrdə, ilk növbədə, miqyasını azaltmaq üçün bir işi seqmentləşdirməyin mənası var:

1) Ən aşağı gəlirli biznes sahələri;

2) Müştəri yönümlülük istiqamətində:

Sənaye,

bölgələr,

istehlak potensialı,

Sadiqlik,

· Ödəmə qabiliyyəti.

3) Məhsul növlərinə görə:

əmtəə qrupları,

· Ticarət nişanları,

modellər,

· İdxal - yerli istehsal,

Salam son - aşağı son,

· dövriyyə,

investisiyanın qaytarılması,

· Xidmətlər.

4) Təşviqin mürəkkəbliyinə və dəyərinə görə:

Yüksək qiymətli - aşağı qiymətli,

təsirli - təsirsiz,

Şəkil - ticarət,

Tanıtım kanalları.

5) Satış kanalları üzrə:

Son istehlakçı ticarət tərəfdaşıdır,

· Satış nöqtələri,

· Satış üsulları: telemarketinq, satış nümayəndələri, internet və s.

6) Logistika xərcləri baxımından:

ödənişli və pulsuz xidmətlər,

· Anbardan satış - sifarişlə.

Şirkətlər çox vaxt bütün seqmentlərin fəaliyyəti haqqında tam məlumata malik olmadığından və bu məlumatları toplamaq üçün vaxt olmadığından, azalma seqmentlərini seçərkən şirkət rəhbərlərinin intuisiyasından və təcrübəsindən istifadə edilməlidir.

Çox vaxt müəssisələr öz fəaliyyətlərində risk sığortası kimi bir üsuldan istifadə edirlər. Riskin sığortası sığorta hadisəsi (sığorta hadisəsi) baş verdikdə müəssisənin əmlak mənafelərinin xüsusi sığorta şirkətləri (sığortaçılar) tərəfindən müdafiəsidir. Sığorta onların sığortaçılardan sığorta haqları (sığorta haqları) almaqla formalaşdırdıqları pul vəsaitləri hesabına baş verir.

Sığorta prosesində müəssisə öz risklərinin bütün əsas növləri üzrə (həm sistemli, həm də qeyri-sistemli) sığorta mühafizəsi ilə təmin edilir. Eyni zamanda, sığortaçılar tərəfindən risklərin mənfi nəticələrinə görə kompensasiyanın məbləği məhdudlaşdırılmır - sığorta obyektinin dəyəri (onun sığorta qiymətləndirməsinin ölçüsü), sığorta məbləği və ödənilmiş sığorta haqqının məbləği ilə müəyyən edilir. .

Sığortaçıların xidmətlərinə müraciət edərkən şirkət ilk növbədə sığorta obyektini - kənar sığorta mühafizəsini təmin etmək niyyətində olduğu risk növlərini müəyyən etməlidir.

Bu cür risklərin tərkibi bir sıra şərtlərlə müəyyən edilir:

§ risk sığortası. Şirkət risklərinin sığortalanması imkanlarını müəyyən edərək, bazarın təklif etdiyi sığorta məhsullarını nəzərə almaqla onların sığortalanmasının mümkünlüyünü öyrənməlidir;

§ Məcburi risk sığortası. Müəssisələrin təsərrüfat fəaliyyətinin dövlət tənzimlənməsi şərtlərinə uyğun olaraq bir sıra risklər icbari sığortaya cəlb edilir;

§ müəssisənin sığortalana bilən marağının olması. Müəssisənin müəyyən risk növlərinin sığortalanmasında maraqlı olması ilə xarakterizə olunur. Belə maraq müəssisənin risklərinin tərkibi, daxili mexanizmlər hesabına onların zərərsizləşdirilməsinin mümkünlüyü, risk hadisəsinin baş vermə ehtimalının səviyyəsi, ayrı-ayrı risklər üzrə mümkün zərərin miqdarı və bir sıra digər amillərlə müəyyən edilir;

§ risk itkilərinin öz resursları hesabına tam ödənilə bilməməsi. Müəssisə onun fəaliyyətinə xas olan bütün sığortalanmış fəlakət risklərinin tam və ya qismən sığortasını təmin etməlidir;

§ riskin baş vermə ehtimalının yüksək olması. Bu şərt, onların zərərsizləşdirilməsinin mümkünlüyü onun daxili mexanizmləri ilə tam təmin edilmədikdə, onların yol verilən və kritik qruplarının müəyyən riskləri üzrə sığorta təminatının zəruriliyini müəyyən edir;

§ riskin müəssisə tərəfindən gözlənilməzliyi və nəzarətsizliyi. Təcrübənin və ya kifayət qədər məlumat bazasının olmaması bəzən müəssisə daxilində fərdi risklər üçün risk hadisəsinin baş vermə ehtimalının dərəcəsini müəyyən etməyə və ya onlar üçün mümkün zərərin miqdarını hesablamağa imkan vermir. Bu zaman risk sığorta sistemindən istifadə etmək daha yaxşıdır;

§ Riskli sığorta müdafiəsinin məqbul dəyəri. Sığorta mühafizəsinin dəyəri müəssisənin risk səviyyəsinə və ya maliyyə imkanlarına uyğun gəlmirsə, daxili mexanizmlər vasitəsilə onu zərərsizləşdirmək üçün müvafiq tədbirlər gücləndirilərək ondan imtina edilməlidir.

Müəssisənin risklərinin sığortasını təmin edən bazarda təklif olunan sığorta xidmətləri formalarına, obyektlərinə, həcminə və növlərinə görə təsnif edilir.

Formalar icbari və könüllü sığortaya bölünür.

İcbari sığorta həm sığortalı, həm də sığortaçı üçün onun həyata keçirilməsinin hüquqi öhdəliyinə əsaslanan sığorta növüdür.

Müəssisələrdə icbari sığortanın əsas obyekti onun fəaliyyət göstərən əsas vəsaitlərinin tərkibinə daxil olan aktivləridir (əmlakıdır). Bu onunla əlaqədardır ki, əsasən öz kapitalından formalaşan sığortasız fəaliyyət göstərən əsas vəsaitlərin itirilməsi müəssisənin maliyyə dayanıqlığının xeyli aşağı düşməsinə səbəb ola bilər. Buna görə də, daha geniş şərhdə, kapitalın payının mümkün azalması ilə əlaqəli bir müəssisənin maliyyə sabitliyi səviyyəsinin azalması riskindən sığortadır.

Könüllü sığorta sığortalı ilə sığortaçı arasında onların hər birinin sığorta marağı əsasında yalnız könüllü bağlanmış müqaviləyə əsaslanan sığorta növüdür. Könüllülük prinsipi həm müəssisəyə, həm də sığortaçıya şamil edilir və sonuncuya onun üçün təhlükəli və ya zərərli risklərin sığortasından yayınmağa imkan verir.

Obyektlər əmlak sığortası, məsuliyyət sığortası və kadr sığortasını fərqləndirir.

Əmlak sığortası müəssisənin maddi və qeyri-maddi aktivlərinin bütün əsas növlərini əhatə edir.

Məsuliyyət sığortası - obyekti sığortalının hər hansı hərəkəti və ya hərəkətsizliyi nəticəsində zərər çəkə biləcək üçüncü şəxslər qarşısında müəssisənin və onun işçilərinin məsuliyyəti olan sığortadır. Bu sığorta müəssisənin üçüncü şəxslərə - həm fiziki, həm də hüquqi şəxslərə vurduğu zərərlə əlaqədar qanunvericiliklə ona qoyula biləcək zərər risklərindən sığorta müdafiəsini təmin edir.

Kadr sığortası şirkətin işçilərinin həyatının sığortasını, habelə onların əmək qabiliyyətinin itirilməsi halları və s. sığortasını əhatə edir. Bu sığortanın konkret növləri müəssisə tərəfindən könüllülük əsasında öz mənfəəti hesabına həyata keçirilir. kollektiv əmək müqaviləsinə və fərdi əmək müqavilələrinə uyğun olaraq.

Həcminə görə sığorta tam və qismən bölünür.

Tam sığorta sığorta hadisəsi baş verdikdə müəssisənin risklərin mənfi nəticələrindən sığorta müdafiəsini təmin edir.

Qismən sığorta müəssisənin risklərin mənfi nəticələrindən sığorta müdafiəsini həm müəyyən sığorta məbləğləri, həm də sığorta hadisəsinin baş verməsi üçün xüsusi şərtlər sistemi ilə məhdudlaşdırır.

Növlərinə görə əmlak sığortası, kredit risklərinin sığortası, depozit riskləri, investisiya riskləri, dolayı risklər, maliyyə zəmanətləri və digər risk növləri fərqləndirilir.

Əmlakın (aktivlərin) sığortası müəssisənin bütün maddi və qeyri-maddi aktivlərini əhatə edir. Müvafiq ekspert qiymətləndirməsi olduqda, onların real bazar dəyəri məbləğində həyata keçirilə bilər. Bu aktivlərin müxtəlif növlərinin sığortası bir neçə (bir deyil) sığortaçı ilə həyata keçirilə bilər ki, bu da sığorta mühafizəsinin etibarlılığının daha yüksək dərəcəsinə zəmanət verir.

Kredit riskinin sığortası (və ya hesablaşma riski) sığortadır ki, onun obyekti məhsul alıcıları tərəfindən onlara əmtəə (kommersiya) krediti verərkən və ya onlara müəyyən şərtlərlə məhsul təhvil verilərkən ödəniş edilməməsi (gecikmiş ödəniş) riskidir. sonrakı ödəniş.

Müəssisə tərəfindən müxtəlif depozit alətlərindən istifadə etməklə qısamüddətli və uzunmüddətli maliyyə investisiyalarının həyata keçirilməsi prosesində depozit riskləri sığortalanır. Sığortanın obyekti bank müflisləşdiyi halda əmanətlər və depozit sertifikatları üzrə əsas borcun və faizlərin məbləğinin bank tərəfindən qaytarılmaması riskidir.

İnvestisiya riskinin sığortası sığortadır ki, onun obyekti real investisiyanın müxtəlif riskləridir (investisiya layihəsi üzrə layihələndirmə işlərinin vaxtında başa çatdırılmaması, onun üzərində tikinti-quraşdırma işlərinin vaxtında başa çatdırılmaması, planlaşdırılan layihə istehsal gücünə çatmamaq riskləri və s.). ).

Dolayı risk sığortası sığortadır ki, bura təxmin edilən mənfəətin sığortası, itirilmiş mənfəətin sığortası, kapitalın və ya cari xərclərin müəyyən edilmiş büdcəsindən artıq olması sığortası, icarə ödənişlərinin sığortası və s. daxildir.

Maliyyə zəmanətlərinin sığortası -- sığortanın obyekti əsas borcun məbləğinin qaytarılmaması (gec qaytarılması) və ödənilməməsi (müəyyən edilmiş faiz məbləğinin gec ödənilməsi) riskidir. Maliyyə təminatı sığortası borc kapitalının cəlb edilməsi ilə bağlı müəssisənin müəyyən öhdəliklərinin kredit müqaviləsinin şərtlərinə uyğun olaraq yerinə yetirilməsini nəzərdə tutur.

Risk sığortasının digər növləri - obyekti ənənəvi sığorta növlərinə daxil olmayan digər risk növləridir.

İstifadə olunan sığorta sistemlərinə görə sığorta əmlakın faktiki dəyərinə görə sığorta, proporsional məsuliyyət sistemi üzrə sığorta, “birinci risk” sistemi üzrə sığorta, françayzinqdən istifadə etməklə sığorta fərqləndirilir.

Əmlakın faktiki dəyəri ilə sığorta əmlak sığortasında istifadə olunur və müəssisənin sığortalanmış aktiv növlərinə dəymiş zərərin tam məbləğində (müqavilə üzrə sığorta məbləğinin məbləğinə uyğun olaraq sığorta mühafizəsini təmin edir. əmlakın sığorta dəyəri). Belə ki, bu sığorta sisteminə əsasən sığorta ödənişi dəymiş maddi zərərin tam məbləğində ödənilə bilər.

Proporsional məsuliyyət sığortası müəyyən risk növləri üçün qismən sığorta təminatını təmin edir. Bu zaman dəymiş zərərin məbləği üzrə sığorta ödənişi sığorta əmsalına (sığorta müqaviləsi ilə müəyyən edilmiş sığorta məbləğinin nisbəti və sığorta obyektinin sığorta qiymətləndirməsinin ölçüsünə) mütənasib olaraq həyata keçirilir.

“Birinci risk” sistemi üzrə sığorta. “Birinci risk” dedikdə, sığorta hadisəsi baş verdikdə sığortalıya dəyən zərər başa düşülür, sığorta müqaviləsi tərtib edilərkən onda göstərilən sığorta məbləğinin məbləği kimi əvvəlcədən hesablanır. Faktiki zərər nəzərdə tutulmuş sığorta məbləğindən (sığorta olunan birinci risk) artıq olarsa, o, bu sığorta sistemi üzrə yalnız tərəflərin əvvəlcədən razılaşdırdıqları sığorta məbləği həddində ödənilir.

Şərtsiz çıxılan sığorta. Çıxarılan məbləğ sığortalıya dəymiş zərərin sığortaçı tərəfindən ödənilməyən minimum hissəsidir. Sığortaçı qeyd-şərtsiz çıxılan vəsaitdən istifadə etməklə sığorta edərkən, bütün sığorta hadisələri zamanı sığortaçıya sığorta ödənişinin məbləğini sığortalıya sığorta ödənişinin məbləği çıxılmaqla ödəyir və onu özündə saxlayır.

Şərti çıxılan sığorta. Bu sığorta sistemi ilə sığortaçı sığorta hadisəsinin baş verməsi nəticəsində şirkətə dəymiş zərərə görə, əgər bu zərərin məbləği razılaşdırılmış çıxılma məbləğindən artıq olmadıqda, sığortaçı məsuliyyət daşımır. Əgər zərərin məbləği çıxılan məbləğdən artıqdırsa, o zaman o, müəssisəyə ona ödənilən sığorta ödənişinin bir hissəsi kimi (yəni bu halda çıxılan məbləğin məbləği çıxılmadan) tam həcmdə ödənilir.

Özünüsığorta (daxili sığorta, ixtisar) müəssisə tərəfindən öz resurslarının bir hissəsinin rezervasiyasına əsaslanan və bir qayda olaraq, eyni tip risklər üçün mənfi nəticələrin aradan qaldırılmasına imkan verən risklərin azaldılması üsuludur.

Özünüsığortada müəssisələr təyinatın məqsədindən asılı olaraq nağd və ya nağd formada ola bilən fondlar (risk fondları) yaradırlar. Məsələn, fermerlər və digər kənd təsərrüfatı subyektləri təbii sığorta fondları yaradırlar: toxum, yem və s. Onların yaradılmasına əlverişsiz iqlim və təbii şəraitin yaranma ehtimalı səbəb olur.

Özünü sığorta aşağıdakı hallarda zəruri olur:

§ risklərin azaldılmasının digər üsulları ilə müqayisədə onun istifadəsindən əldə edilən iqtisadi fayda göz qabağındadır;

§ digər risklərin idarə edilməsi metodları çərçivəsində şirkətin risklərinin tələb olunan azaldılması və ya əhatə olunmasını təmin etmək mümkün olmadıqda.

Özünü sığortanın əsas formaları bunlardır:

§ müəssisənin ehtiyat (sığorta) fondunun formalaşdırılması. Qanunvericiliyin və müəssisənin nizamnaməsinin tələblərinə uyğun olaraq yaradılır. Onun yaradılmasında məqsəd gözlənilməz xərclərin, kreditor borclarının, təsərrüfat subyektinin ləğvi ilə bağlı xərclərin ödənilməsidir; bu məqsədlər üçün kifayət qədər mənfəət olmadıqda istiqrazlar üzrə faizlər və imtiyazlı səhmlər üzrə dividendlər ödəmək. Hesabat dövründə müəssisənin əldə etdiyi mənfəətin məbləğinin azı 5 faizi onun formalaşmasına yönəldilmişdir;

§ məqsədli ehtiyat fondlarının formalaşdırılması. Məsələn, qiymət riskindən sığorta fondu (bazar şəraitinin müvəqqəti pisləşməsi dövrü üçün); ticarət müəssisələrində malların markalanması fondu; müəssisənin kredit əməliyyatları üzrə ümidsiz debitor borclarının ödənilməsi fondu və s.Belə vəsaitlərin siyahısı, onların formalaşma mənbələri və onlarda tutulmaların məbləği müəssisənin nizamnaməsi və digər daxili normativ aktlarla müəyyən edilir;

§ müxtəlif məsuliyyət mərkəzlərinə gətirilən büdcələr sistemində maliyyə vəsaitlərinin ehtiyat məbləğlərinin formalaşdırılması. Belə ehtiyatlar adətən bütün növ kapital büdcələrində və bir sıra çevik cari büdcələrdə nəzərdə tutulur;

§ şirkətin dövriyyə aktivlərinin ayrı-ayrı elementləri üçün maddi və maliyyə ehtiyatlarının sığorta ehtiyatları sisteminin formalaşdırılması. Sığorta ehtiyatları pul vəsaitləri, xammal, materiallar, hazır məhsullar üçün yaradılır. Dövriyyə aktivlərinin ayrı-ayrı elementləri üçün sığorta ehtiyatlarına ehtiyacın ölçüsü onların normallaşdırılması prosesində müəyyən edilir;

hesabat dövründə əldə edilmiş mənfəətin bölüşdürülməmiş qalığı. Bölüşdürülməmişdən əvvəl, zərurət yarandıqda, fərdi risklərin mənfi nəticələrinin aradan qaldırılmasına yönəldilmiş maliyyə resursları ehtiyatı kimi qəbul edilir.

Lizinq dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığı ilə mübarizənin eyni dərəcədə vacib vasitəsidir. Aşağıdakı lizinq formalarını ayırmaq adətdir:

operativ lizinq (icarə) - istifadə üçün zəruri olan əsas vəsaitləri (avadanlıq, avtomobil və s.) minimum xərclə almağa imkan verir.

Maliyyə lizinqi - 1) əsas vəsaitlərin dəyərini məsrəflərə aid etməklə və hissə-hissə ödəmək şərti ilə mülkiyyət hüququnun əldə edilməsidir. 2) bu, hissə-hissə (hissə-hissə) ödənilməklə əsas vəsaitlərə mülkiyyət hüququnun əldə edilməsidir. Eyni zamanda, alınmış əsas vəsaitlərin dəyəri xərclərə aid edilir

· geri qaytarıla bilən maliyyə lizinqi - Bank müəssisədən (fərdi sahibkardan) əsas vəsaitləri sonradan həmin müəssisəyə (fərdi sahibkar) icarəyə verməklə alır. Eyni zamanda (Əsas üstünlüklər), icarəçi pulsuz nağd pula (cari hesabda) və vergi güzəştlərinə malikdir.

Bir qayda olaraq, lizinqdən istifadə banklardan kredit vəsaitlərinin cəlb edilməsindən və ya öz vəsaitlərinin başqa məqsədlərdən yayındırılmasından daha çox səmərəlilik təmin edir. Bununla belə, ümumilikdə həm kredit opsionu, həm də lizinq opsionu şirkətin kapitalının orta çəkili dəyəri ilə müqayisədə borc götürülmüş resursların dəyərinin aşağı olması hesabına şirkətin əsas vəsaitlərin əldə edilməsi üçün xərclərini azaltmağa imkan verir. Eyni zamanda qeyd etmək lazımdır ki, kredit resurslarının cəlb edilməsi maliyyə lizinqindən fərqli olaraq müəssisənin maliyyə göstəricilərində və ilk növbədə, müəssisənin kapital strukturunda özünü göstərir.

Dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığını aradan qaldırmaq üçün kifayət qədər geniş yayılmış fəaliyyət növü banklar və ya digər bank olmayan kredit təşkilatları tərəfindən kredit vəsaitlərinin alınmasıdır.

Dövriyyə kapitalının artırılması üçün kreditlər Belarus bankları tərəfindən əsasən bir aydan bir ilədək müddətə verilir. Kredit limiti adətən borcalanın hesablaşma hesabları üzrə xalis dövriyyəyə mütənasib olaraq müəyyən edilir və bir qayda olaraq orta aylıq dövriyyənin 2/3-dən çox olmur. Kredit limitinin ölçüsü müəyyən edilərkən borcalanın təsdiq edə biləcəyi digər pul vəsaitləri də nəzərə alına bilər. Borcalanın təsərrüfat fəaliyyəti və maliyyə vəziyyəti təhlil edilir. Faiz dərəcəsi kreditin müddətindən və məbləğindən asılıdır.

Həm borcalan, həm də üçüncü şəxslər tərəfindən verilə bilən kreditin girovu kimi banklar aşağıdakıları nəzərə alır:

ehtiyatda olan inventar, xammal, hazır məhsul;

dövriyyədə olan və emalda olan mallar;

istehsal avadanlıqları və nəqliyyat vasitələri;

· əmlak;

qiymətli kağızlar və borc öhdəlikləri.

Təminat kimi təklif olunan əmlakın girov qiyməti, bir qayda olaraq, bazar dəyərinin 70%-dən çox olmamaqla müəyyən edilir. Bəzi hallarda (məsələn, daşınmaz əmlak, sənaye avadanlığı) əmlakın bazar dəyərini qiymətləndirmək üçün müstəqil ekspert qiymətləndirici cəlb etmək lazımdır. Girov qoyulmuş əmlak borcalanın seçimi ilə bankla əməkdaşlıq edən sığorta şirkətlərindən birində bankın xeyrinə sığortalanır.

Əlavə təhlükəsizlik hesab edilə bilər:

fiziki şəxslərin təminatları;

· Sabit maliyyə vəziyyəti olan müəssisə və təşkilatların təminatları.

Bu cür girovlar tək və ya kombinasiyada istifadə edilə bilər.

Ümumiyyətlə, qeyd etmək lazımdır ki, həm biznes, həm də fərdi investisiya layihələrinin bir sıra növləri mövcuddur ki, onların həyata keçirilməsi üçün böyük dövriyyə vəsaitləri tələb olunmur və ümumilikdə dövriyyə vəsaitlərinin mövcudluğu onlara ciddi təsir göstərmir, məsələn, bizneslə məşğul olmaq və qeyri-ənənəvi enerji mənbələrinə sərmayə qoymaq, daşınmaz əmlakın inkişafı, neft və qazın boru kəmərləri ilə nəqlinə investisiyalar və digərləri.

2.3 SOOO-da dövriyyə vəsaitlərinin çatışmazlığının aradan qaldırılması" Mobil Telesistemlər"

JLLC "Mobile TeleSystems", ticarət nişanı "MTS" Belarusiyanın ən böyük telekommunikasiya operatorudur. 2012-ci ilin 2-ci rübünün əsas maliyyə göstəriciləri və korporativ nailiyyətləri Cədvəl 1 və Cədvəl 2-də təqdim olunur.

Cədvəl 1. 2012-ci ilin 2-ci rübünün əsas maliyyə göstəriciləri

Oxşar Sənədlər

Dövriyyə vəsaitlərinin istifadəsinin təhlili, sənaye müəssisəsinin maliyyə vəziyyətinin qiymətləndirilməsi. Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsi: dövriyyə vəsaitlərinin gəlirlilik səviyyəsinin yüksəldilməsi, istehsaldaxili itkilərin azaldılması. Praktik tapşırıqlar.

nəzarət işi, 30/11/2007 əlavə edildi


Dövriyyə vəsaitlərinin tərkibi və strukturu. Dövriyyə vəsaitlərindən səmərəli istifadənin göstəriciləri. Müəssisənin dövriyyə vəsaitlərinin formalaşma mənbələri. Müəssisənin normal fəaliyyəti üçün zəruri olan elementlər üzrə dövriyyə vəsaitlərinin normalaşdırılması.

təqdimat, 23/03/2015 əlavə edildi


Dövriyyə kapitalının anlayışları və əhəmiyyəti, onların tərkibi və strukturu. Müəssisədə dövriyyə vəsaitlərinin qənaət elementləri. Dövriyyə vəsaitlərinin normallaşdırılması üsulları. Dövriyyə vəsaitlərinə ehtiyacın müəyyən edilməsi yolları, onların dövriyyəsini sürətləndirməyin əsas yolları.

kurs işi, 02/13/2012 əlavə edildi


Müəssisənin dövriyyə kapitalı anlayışı və onların təsnifatı. Dövriyyə aktivlərinin tədavül prosesində keçdiyi əsas mərhələlər. Dövriyyə vəsaitlərinin tərkibi və strukturu, onların dövriyyəsi. Dövriyyə vəsaitlərindən istifadənin səmərəliliyinin qiymətləndirilməsi.

kurs işi, 29/07/2011 əlavə edildi


Dövriyyə vəsaitlərinin təsnifatı. Dövriyyə aktivlərinin tərkibinin təhlili. Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsinin təhlili. Şirkətin aktivlərinin dövriyyəsinin ümumi qiymətləndirilməsi. Dövriyyə kapitalının normasının hesablanması. Dövriyyə vəsaitlərindən istifadənin səmərəliliyinin təhlili.

mücərrəd, 01/12/2003 əlavə edildi


Dövriyyə kapitalının əsas tərifləri və təsnifatı. "Çeboksarı Aqreqat Zavodu" ASC-nin dövriyyə vəsaitlərinin təhlili və onların normalaşdırılması. Dövriyyə kapitalının qiymətləndirilməsi. İstehsalın səmərəliliyinin yüksəldilməsi və dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsinin sürətləndirilməsi yolları.

kurs işi, 20/05/2014 əlavə edildi


"Andreapolskoe" KFH-nin qısa təşkilati və iqtisadi xüsusiyyətləri. Müəssisənin dövriyyə kapitalından istifadənin təhlili. Müəssisə tərəfindən dövriyyə vəsaitlərinin istifadəsinin tərkibi və göstəriciləri. Dövriyyə vəsaitlərinin normalaşdırılması və normalaşdırılmasının təkmilləşdirilməsi.

kurs işi, 26/02/2008 əlavə edildi


Müəssisənin dövriyyə kapitalının strukturu. Bazar iqtisadiyyatı şəraitində onlardan ən yaxşı istifadənin dəyəri. Göstəricilər sistemi və dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsinin sürətləndirilməsi yolları. Müəssisə vəsaitlərinin dövriyyəsi. Dövriyyə kapitalının formalaşması mənbələri.

test, 23/03/2010 əlavə edildi


“Sibir quyularının tikintisi idarəsi” SC-də dövriyyə vəsaitlərinin istifadəsinin strukturunun, dinamikasının və səmərəliliyinin təhlili. Dövriyyə vəsaitlərinin dəyərinin proqnozlaşdırılması metodologiyası. Planlaşdırma dövrü üçün dövriyyə vəsaitlərinin miqdarının müəyyən edilməsi qaydası.

kurs işi, 03/30/2015 əlavə edildi


Dövriyyə kapitalı müəssisənin fəaliyyətinin əsası kimi. Maliyyələşdirmənin mahiyyəti, konsepsiyası, xüsusiyyətləri və dövriyyə vəsaitlərinin formalaşması mənbələri. “İlbirs” ASC-də dövriyyə vəsaitlərindən istifadənin vəziyyəti, strukturu və səmərəliliyinin iqtisadi təhlili.

Öz dövriyyə kapitalının olmaması ilk növbədə əmanət planının yerinə yetirilməməsi və buna görə də onların artımının əsas mənbəyinin olmaması, həddindən artıq itkilərin olması, nəzərdə tutulmuş xərclərin daha yüksək təşkili tərəfindən vaxtında və natamam maliyyələşdirilməsi ilə əlaqədardır. birləşmənin (müəssisənin) planı və bununla əlaqədar xərclərin ödənilməsi ilə bağlı dövriyyə vəsaitlərinin hərəkətsizləşdirilməsi ilə. Əmanətlərin yenidən bölüşdürülməsi qaydasında yuxarı təşkilat tərəfindən mənfəətin bir hissəsinin həddən artıq çox götürülməsi də buna səbəb ola bilər.

Doldurmaq üçün dövriyyə vəsaitlərinin müvəqqəti çatışmazlığı borcalan qısamüddətli kreditlər verir. Belə əməliyyatların məcmusu kredit kapitalı bazarının muxtar seqmentini - pul bazarını təşkil edir. Bu kredit növü üzrə orta ödəmə müddəti adətən altı aydan çox olmur. Fond bazarında, ticarət və xidmət sahələrində, banklararası kreditləşmə rejimində ən çox istifadə olunan qısamüddətli kreditlər. [ 7 ]

Doldurmaq üçün müəssisənin öz dövriyyə kapitalının olmaması bank krediti ala biler. Kredit maliyyələşdirmə mənbələrinin bərpasına, dövriyyə vəsaitlərinin artırılmasına yönəldilmiş təşkilati-texniki tədbirlərdən alınan vəsait hesabına və ya ehtiyat fondlarından istifadə hesabına qaytarılır.

Dövriyyə kapitalının formalaşma mənbələri və onların artımının maliyyələşdirilməsi.

Yarama mənbələrinə görə dövriyyə kapitalı öz və borc vəsaitlərinə bölünür.

Dövriyyə vəsaitləri fondunda nizamnamə kapitalı maliyyə resurslarının mənbəyidir.

Müəssisədə öz vəsaitlərinin əsas mənbəyi mənfəətdir.

İlkin olaraq müəssisə yaradılarkən onun nizamnamə kapitalının (kapitalının) tərkibində dövriyyə vəsaitləri formalaşır. Onlar əmtəəlik məhsulların istehsalı üçün istehsala daxil olan ehtiyatların alınmasına yönəldilir. Hazır məhsullar anbara çatdırılır və istehlakçıya göndərilir. Ödəniş anına qədər istehsalçı vəsaitə ehtiyac hiss edir. Şirkət həmçinin dövriyyə kapitalının digər mənbələrindən - sabit öhdəliklərdən, kreditor borclarından, banklardan və digər kreditorlardan kreditlərdən istifadə edir.

İstehsal proqramı artdıqca dövriyyə vəsaitlərinə tələbat artır ki, bu da dövriyyə vəsaitlərinin artırılması üçün müvafiq maliyyələşdirmə tələb edir. Bu zaman onların doldurulmasının mənbəyi müəssisənin xalis mənfəətidir.

Şirkət dövriyyə kapitalı kimi sabit öhdəliklərdən istifadə edir. Onlar müəssisənin dövriyyəsində daim olduqlarından, onun təsərrüfat fəaliyyətinin maliyyələşdirilməsində istifadə olunduğundan, lakin ona aid olmadığından öz mənbələrinə bərabər tutulurlar. Davamlı öhdəliklərə aşağıdakılar daxildir:

22. əmək haqqı və sosial sığorta, pensiya fondu, tibbi sığorta, məşğulluq fondu üzrə ayırmalar üzrə minimum köçürmə borcu;

23. gələcək xərclərin və ödənişlərin ödənilməsi üçün ehtiyatlar üzrə minimum borc;

24. Ödəniş vaxtı gəlməmiş hesablaşmamış tədarüklərə və qəbul edilmiş hesablaşma sənədlərinə görə təchizatçılara borclar;

25. müştərinin ilkin ödənişlərə və məhsulun qismən ödənilməsinə görə borcu;

26. ayrı-ayrı vergi növləri üzrə büdcəyə borc.

Minimum əmək haqqı borcları hesablanarkən hesablama tarixi ilə əmək haqqının ödənilmə tarixi arasındakı müddət günlərlə müəyyən edilir. Sonra əmək haqqı borcunun bir günlük məbləği hesablanır və şirkətin dövriyyəsində qeyd olunduğu minimum günlərin sayına vurulur.

Gələcək xərclərin və ödənişlərin ödənilməsi üçün ehtiyatın bir hissəsi kimi fəhlə və qulluqçuların məzuniyyətlərinin ödənilməsi üçün ehtiyat və təmir fondu (əsas istehsal fondlarının təmiri üçün ödəniş zamanı formalaşır və istifadə olunur) formalaşdırılır.

Öz və onlara bərabər tutulan vəsaitlərdən əlavə dövriyyə vəsaitlərinin formalaşma mənbəyi ola bilər şirkətin kreditor borcları(müəssisəyə aid olmayan, lakin onun dövriyyəsində müvəqqəti olan vəsaitlər). Davamlı öhdəlikləri planlaşdırmaq olarsa, kreditor borcları dövriyyə kapitalının formalaşmasının planlaşdırılan mənbəyi deyil. Kreditor borcları hesablaşmaların xüsusiyyətləri ilə əlaqədar yaranan normal və alıcılar tərəfindən hesablaşma sənədlərinin ödənilməsi şərtlərinin pozulması nəticəsində yaranan qeyri-normal olmaqla bölünür. Sonuncu halda, alıcı tədarükçüdən inventar əşyalarını alaraq və onların haqqını vaxtında ödəməyərək öz dövriyyəsində artıq ona məxsus olmayan vəsaitlərdən istifadə edir. Bu arada indiki inflyasiya şəraitində müəssisələr arasında ödənişlərin sürəti mühüm rol oynayır. Ödənişlərin gecikməsi dövriyyə kapitalının dövriyyəsinin yavaşlamasına gətirib çıxarır və təchizatçının maliyyə vəziyyətinin pisləşməsinə səbəb olur.

Hazırda müəssisələrin müflisləşməsi qorxulu həddə çatıb və böyüməyə meyllidir. Bu problemin həlli üçün tətbiq edilən üsullar (ödənilməmələrin qarşılıqlı əvəzlənməsi, əvvəlcədən ödəmə, hesablar) hələ də istənilən effekti vermir.

Şirkətin dövriyyə kapitalına ehtiyacı il boyu sabit qalmır. O, müxtəlif amillərdən asılı olaraq dəyişə bilər: istehsalın mövsümiliyi, əmtəə və materialların qeyri-bərabər tədarükü, göndərilmiş məhsula görə pulun vaxtında alınmaması, satılmamış hazır məhsulların anbarda yığılması və s. sahiblərinin xərcləri, çünki bu, müəssisənin digər xərcləri maliyyələşdirmək imkanlarını azaldır. Borc mənbəyi kimi bank kreditləri və ya digər kreditorlar istifadə olunur.

Bilet nömrəsi 5

1. Tamamlanmamış istehsalatda dövriyyə vəsaitlərinin normalaşdırılması necə aparılır və onun hesablanmasının özəlliyi.

2. Korporasiyaların dövriyyə vəsaitlərinin ümumi standartının müəyyən edilməsi.

3. Dövriyyə vəsaitlərinin əmsalının artırılmasının mənasını, müəyyən edilməsi qaydasını və onun maliyyə planında əksini izah edin.

Hazır istehsalatda dövriyyə vəsaitlərinin normalaşdırılması necədir və onun hesablanmasının özəlliyi.

Müəssisənin öz dövriyyə vəsaitlərinə tələbatının müəyyən edilməsi normallaşma prosesində həyata keçirilir, yəni. dövriyyə vəsaitlərinin normasının müəyyən edilməsi.

Dövriyyə vəsaitlərinin nisbəti- müəssisədə dövriyyə vəsaitlərinin minimum, lakin kifayət qədər (istehsal prosesinin normal gedişi üçün) miqdarının müəyyən edilməsi prosesi, yəni. Bu iqtisadi cəhətdən əsaslandırılmış (planlaşdırılmış) ehtiyat normalarının müəyyən edilməsi və dövriyyə kapitalının elementləri üçün standartlar.

Standartın dəyəri sabit deyil. Öz dövriyyə kapitalının həcmi istehsalın həcmindən asılıdır; tədarük və satış şərtləri; məhsul çeşidi; tətbiq olunan ödəniş formaları. Qeyd etmək lazımdır ki, bu, cari maliyyə fəaliyyətinin ən dəyişkən göstəricilərindən biridir.

Dövriyyə vəsaitlərinin normalaşdırılması pul ifadəsində həyata keçirilir. Onlara olan ehtiyacın müəyyən edilməsi üçün əsasdır istehsal xərclərinin smeta planlaşdırılan dövr üçün. Bununla birlikdə şirkətlər üçün istehsalın qeyri-mövsümi xarakteri istehsalın həcminin, bir qayda olaraq, illik proqramda ən böyük olduğu hesablamalar üçün əsas kimi 4-cü rübün məlumatlarını götürmək məqsədəuyğundur. ilə biznes üçün istehsalın mövsümi xarakteri- əlavə dövriyyə kapitalına mövsümi ehtiyac qısamüddətli bank kreditləri hesabına təmin edildiyi üçün istehsal həcminin ən aşağı olduğu rübün məlumatları.

Standartı müəyyən etmək üçün nəzərə alınır normallaşdırılmış elementlərin orta gündəlik istehlakı pul baxımından.